La elección de un fondo de pensiones no estatal, al que se le pueden confiar sus ahorros para la jubilación, no es tan simple. Por supuesto, puede actuar de manera conservadora y no elegir ningún NPF en absoluto, confiar el dinero al fondo estatal, o elegir un NPF semiestatal 100% confiable como el NPF Sberbank, donde la rentabilidad no es tan alta, pero existe una confianza casi total de que el fondo no desaparecerá en ningún lado. Y aunque con la llamada congelación de los ahorros de pensiones de los rusos, este problema se ha vuelto mucho menos relevante, aún debe comprender la situación en el mercado de NPF y poder navegar en fondos no estatales. Para comprender mejor la eficiencia de los NPF y su confiabilidad, ayudan las calificaciones autorizadas, incluidas las compiladas de acuerdo con los datos del regulador principal, el Banco Central de la Federación de Rusia. Conozcamos las calificaciones de los NPF de Rusia en 2017-2018 en términos de confiabilidad y rentabilidad, según las estadísticas del Banco Central de Rusia y las conclusiones de expertos independientes.
NPF de Rusia: calificación de los mejores fondos por rentabilidad en 2017-2018
NPF de Rusia: calificación de los mejores fondos en términos de confiabilidad en 2017-2018
Por supuesto, en cosas como la acumulación de fondos de pensiones, la calificación de la confiabilidad de los fondos es igualmente importante (si no más). El dinero para la jubilación se ha acumulado durante décadas, y quiero entender que el NPF, en el que se invierten los fondos, es bastante confiable y no desaparecerá en ningún momento.
El regulador ruso, el propio Banco Central, no elabora dichas calificaciones, pero existe una agencia de calificación RAEX ("Expert RA"), que se considera bastante autorizada y no solo reconocida, sino que también se recomienda su uso por parte del Banco Central de la Federación Rusa.
A fines de 2017 - principios de 2018, esta calificación es la siguiente:
| № | Empresa | Clasificación | Pronóstico |
|---|---|---|---|
| 1-7 | Neftegarant | ruAAA | Estable |
| NPF "Bienestar EMENSIA" | ruAAA | Estable | |
| NPF Gazfond ahorro de pensiones | ruAAA | Estable | |
| Gazfond | ruAAA | Estable | |
| NPF VTB Pension Fund | ruAAA | Estable | |
| NPF Sberbank | ruAAA | Estable | |
| NPF Welfare | ruAAA | Estable | |
| 8 | JSC "NPF" Neftegarant " | ruAA + | Estable |
| 9-13 | Otoño de diamante | ruAA | Estable |
| Atomgarant | ruAA | Estable | |
| NPF Surgutneftegas JSC | ruAA | Estable | |
| NPF "Alianza" | ruAA | Estable | |
| NPF nacional | ruAA | Estable | |
| 14-15 | Grande | ruAA- | Positivo |
| NPF "Socium" | ruAA- | Estable | |
| 16 | NPF Soglasie-OPS JSC | ruA + | Estable |
| 17 | NPF "Primera Alianza Industrial" | ruA | Estable |
| 18-20 | Vladimir | ruA- | Estable |
| Khanty-Mansi NPF | ruA- | Estable | |
| NPF "Safmar" | ruA- | Estable | |
| 21 | NPF RGS | ruBBB + | Estable |
| 22 | Confianza | ruBBB- | Estable |
| 23 | NPF "UMMC-Perspektiva" | retirado | – |
Los NPF en la tabla se agrupan de acuerdo con la calificación nacional calculada de cierta manera, y la confiabilidad de los fondos con la misma calificación es aproximadamente la misma, por lo tanto, digamos, los primeros siete NPF en la tabla tienen la misma alta confiabilidad, independientemente de cómo se encuentren los fondos dentro de estos siete en la tabla. Puedes seguir el estado actual de esta calificación
Más de la mitad de los fondos que administran los ahorros de pensiones de los ciudadanos mostraron, a fines del primer semestre de 2017, un rendimiento inferior al de VEB. La razón fue la caída de las acciones rusas.
Foto: Ekaterina Kuzmina / RBC
A fines del primer semestre de 2017, 20 NPF que administraban ahorros de pensiones mostraron un rendimiento inferior a VEB, es decir, inferior al 8,8%, según las estadísticas publicadas en el sitio web del Banco Central. Estos fondos gestionan 1,67 billones de rublos. ahorro de pensiones de 2,3 billones de rublos, que son administrados por fondos de pensiones privados. En total, según el Banco Central, hay 38 fondos de pensiones que administran los ahorros de pensiones.
Entre los fondos que mostraron rentabilidad por debajo de VEB en la primera mitad del año, hay fondos tan grandes como ahorros de pensiones de NPF Gazfond (430 mil millones de rublos de ahorro de pensiones, rendimiento 2.9%), NPF Future (303 mil millones de rublos, rendimiento 3.9%), NPF LUKOIL-Garant (260 mil millones de rublos, rendimiento 3.3%), NPF Safmar (193 mil millones de rublos, rendimiento 3.4%), NPF RGS (182 mil millones de rublos, rendimiento 8,5%).
Según los resultados del segundo trimestre, NPF VTB se convirtió en el líder en términos de rentabilidad de los ahorros de pensiones entre los grandes fondos de pensiones (más de 100 mil millones de rublos de ahorro) - 10.5%, el externo - NPF Gazfond con un rendimiento de 2.9%.
En cuanto a las reservas de pensiones, siete fondos en el segundo trimestre mostraron retornos negativos en esta parte del negocio, incluyendo un NPF tan grande en términos de reservas como el NPF Gazfond (372 mil millones de rublos en reservas, menos 1.1%).
La razón de la baja rentabilidad de los fondos radica en el hecho de que varios fondos ingresaron en 2017 con una participación notable de acciones y, de hecho, este año en el primer trimestre perdió bastante rentabilidad debido a la caída en el mercado, dice el director gerente de calificaciones corporativas de Expert RA "Pavel Mitrofanov. Según el jefe del servicio analítico de ANPF Yevgeniy Biezbardis, la situación actual ilustra solo un resultado de inversión intermedio y puede cambiar seriamente a fines de diciembre.
Según Alexander Losev, Director General de Sputnik Capital Management Company, el problema es que el estado del mercado de valores refleja más tensiones geopolíticas que los resultados financieros de las empresas rusas. También se debe tener en cuenta que el 70% del volumen de negociación en el mercado de valores en términos de acciones en Rusia corresponde a inversores extranjeros, no nacionales, dijo Losev. "Como resultado, los inversores rusos, en el contexto de las mismas sanciones, no pueden apoyar el mercado, que estará en ese estado hasta la aparición de noticias positivas", dijo Losev.
No sería rentable para los fondos vender acciones ahora, porque el rendimiento de los dividendos es comparable al rendimiento de los bonos y depósitos, y en algunos casos incluso puede superarlos, dice Losev.
Sin embargo, en general, la rentabilidad del ahorro de pensiones será menor a fines de este año en comparación con el anterior y será de 8-10% contra 10-12% en 2016, dice Yuri Nogin, director del grupo de calificación de instituciones financieras ACRA. La razón de esto son las sanciones y una disminución en el rendimiento de los bonos y depósitos, explica Nogin.
"Hasta ahora, no debería reaccionar a estos indicadores como definitivos: los fondos tienen otros seis meses para rehabilitar la imagen", dijo Mitrofanov. "Es probable que los agentes comiencen a" vender "la baja rentabilidad de los fondos de pensiones al final del tercer trimestre como un factor para cambiar la aseguradora". Sin embargo, Nogin señala que el resultado durante medio año es un resultado intermedio y que los clientes no deben percibirlo como una señal para cambiar la aseguradora.
Mientras tanto, los fondos con baja rentabilidad en la primera mitad del año siguen siendo optimistas. Nikolay Sidorov, director general de NPF Future, dice que el fondo no tomará decisiones sobre la cartera de ahorros, basándose en indicadores para períodos a corto plazo, durante medio año. El fondo podrá mostrar la efectividad del administrador a largo plazo, a partir de cinco años, dice Sidorov. Según el Banco Central, NPF "Blagosostoyanie OPS" (en 2015 en NPF "Future") a finales de 2014 mostró un rendimiento del 1,5%, a finales de 2015 - 5,6%, a finales de 2016 - 4%. Mientras tanto, la rentabilidad de VEB en 2014 ascendió a 2.68%, en 2015 - 13.15%, en 2016 - 10.53%
Según el servicio de prensa de Safmar NPF, las acciones en la cartera del fondo representan el 30% del volumen total de ahorro de pensiones. "Tras los resultados de la primera mitad del año, el fondo logró fijar un resultado positivo debido a los pagos de cupones en instrumentos con renta fija: la cartera de bonos es del 70%", dijo el servicio de prensa.
El servicio de prensa de NPF Elektroenergetika, que tuvo un rendimiento del 4,3% en el primer semestre del año, dijo que el fondo no ajustó su estrategia de inversión para el primer trimestre, ya que "las fluctuaciones de la cartera siempre se compensan durante un período más largo". "Esperamos que las tendencias observadas continúen y, en general, tengamos una visión positiva del mercado de valores en medio de la disminución de las tasas de interés", dijo el fondo. En 2016, el fondo mostró una rentabilidad del 8,9%, en 2015 - 8,5%, en 2014 - 9%, en 2013 - 8,4%, según el Banco Central.
El resto de los fondos con rendimientos inferiores a VEb no respondieron a la solicitud de RBC.
Al elegir un fondo de pensiones adecuado para la formación de ahorros para la vejez, surge la cuestión no solo de la fiabilidad de la organización, sino también de su rentabilidad. Para evaluar qué tan bien funciona un fondo en particular, ayuda la calificación de rentabilidad de los NPF en Rusia, que se compila sobre la base de los datos de los estados financieros publicados en los sitios web oficiales de las empresas.
Calificación de confiabilidad NPF de Rusia
A partir del cuarto trimestre de 2017, 62 fondos de pensiones no estatales funcionan en Rusia. Es necesario elegir dónde transferir la parte financiada de su pensión, confiando no solo en los datos sobre la rentabilidad del fondo, sino también en su confiabilidad.
Debe prestar atención a parámetros tales como:
- la presencia de una licencia del Banco Central: puede verificarse en el registro de NPF oficiales en el sitio web del Banco Central en cbr.ru/finmarket/supervision/sv_coll, los NPF sin licencia o con un período vencido no tienen derecho a aceptar fondos de la población;
- si el fondo participa en el sistema de seguro de depósitos en 2017; de ser así, si un NPF se declara en quiebra o se revoca su licencia, el estado pagará una compensación a todos los clientes del fondo por el monto de los fondos invertidos (también puede ver esta información en el sitio web del Banco Central en la misma sección);
- plazo de trabajo: cuanto más tiempo ha estado funcionando el fondo, más experiencia han acumulado sus gerentes y más resistente es la organización a las crisis;
- quién es el fundador de NPF: es mejor si el fondo forma parte de una participación seria con un fuerte apoyo financiero: entonces no está en peligro de quiebra o fusión;
- la cantidad de fondos bajo la administración del fondo: cuantos más haya, mejor: no es coincidencia que los NPF más grandes estén en la parte superior de la calificación de los NPF rusos en 2017 en términos de rentabilidad, que pueden diversificar ampliamente los fondos y obtener el mayor beneficio de las colisiones de mercado;
- gestión de fondos: los gerentes y la gerencia no deben involucrarse en ningún asunto dudoso, y el fondo en sí debe estar afiliado a compañías poco confiables, incluidas las offshore.
Además, la fiabilidad del fondo se puede evidenciar indirectamente por:
- la apertura y el contenido informativo de su sitio;
- trabajo de alta calidad de operadores de centros de llamadas;
- número de sucursales de NPF;
- calificaciones de los empleados.
Está claro que si un fondo está destinado a un trabajo a largo plazo, hará todo lo posible para crear una impresión favorable de sí mismo y mantener una imagen positiva.
A pesar de que las inversiones en NPF que se encuentran en la DIA son extremadamente confiables, vale la pena prestar atención a los criterios de resistencia a los fenómenos de crisis. Cualquiera que sea el lugar que ocupe el fondo en la calificación de la rentabilidad de los NPF de Rusia en 2017, después del cierre, sus clientes recibirán solo aquellos fondos que depositaron personalmente en sus cuentas, y la parte financiada se transferirá nuevamente al Fondo de Pensiones en su totalidad. El ingreso acumulado de la inversión se cancelará, y cualquiera que sea el beneficio, se perderá.
Evaluación de NPF por agencias de calificación
Otro criterio de fiabilidad es la evaluación del fondo por parte de las agencias de calificación. En Rusia, los más autorizados son la Agencia Nacional de Calificación y el Experto. Dan su opinión sobre la base de un análisis de la situación financiera del fondo, su estrategia de inversión, el número de depositantes, gastos y otros indicadores. No hay tantos NPF que hayan recibido la calificación más alta (A ++ por Expert y AAA por NRA).
- Neftegarant;
- Gazfond;
- Bienestar;
- Rosgosstrakh;
- Sberbank
Los fondos VTB PF, Big Pension Fund, Vladimir, Atomgarant, Safmar, Surgutneftegaz, Almaznaya Osen también tienen la calificación más alta en la escala Expert RA, pero no participan en el ranking NRA.
Rentabilidad de NPF de Rusia en 2017
Al analizar la rentabilidad de un fondo, es necesario prestar atención a las siguientes características:
- el rendimiento de los programas de seguro de pensiones obligatorios y de los programas de pensiones individuales puede diferir, ya que los fondos forman carteras de diferentes activos; puede resultar que la opción con una pensión no estatal sea más rentable;
- las ganancias del fondo deben analizarse en forma dinámica, calculando el ingreso promedio anual y acumulado; esta es la única forma de obtener la idea correcta de rentabilidad;
- al observar la calificación de los fondos nucleares rusos en términos de confiabilidad y rentabilidad, uno debe comparar la rentabilidad del fondo con la tasa de inflación actual y la ganancia de Vnesheconombank, la compañía administradora del Fondo de Pensiones: idealmente, la rentabilidad del APF seleccionado debería ser mayor que ambos indicadores.
Puede ver la rentabilidad de los NPF en función de los datos enviados al Banco Central en la página npf.investfunds.ru/ratings/9. El sitio muestra el ranking de los fondos más rentables desde 2008. El único inconveniente de este ranking es la presentación inconveniente de la información.
Por lo tanto, la calificación de NPF de Rusia en 2017 por rentabilidad se da a continuación en forma de tabla. Para mostrar la dinámica del crecimiento de las ganancias de los fondos individuales, la clasificación incluye datos de los últimos 5 años, de 2012 a 2016. La tabla enumera solo los 15 fondos más rentables. A modo de referencia, se muestran la rentabilidad y la tasa de inflación anual de Vnesheconombank.
| Fondo | Año | ||||
| 2012 | 2013 | 2014 | 2015 | 2016 | |
| Uralsib | 9,15% | 8,38% | 4,39% | 10,69% | 14,7% |
| Promagrofond | 3,52% | 4,47% | 1,39% | 16,34% | 13,58% |
| Gazfond | 9,17% | 7,23% | 2,85% | 13,92% | 13,16% |
| KIT Finanzas | 5,44% | 7,91% | 2,78% | 14,5% | 12,92% |
| Otoño de diamante | 7,05% | 5,03% | 2,02% | 13,59% | 12,62% |
| OPF ellos. V.V. Livanova | 6,13% | 7,51% | 6,48% | 13,06% | 12,31% |
| Primera alianza industrial | 8,35% | 8,68% | 2,72% | 13,34% | 12,22% |
| Hefesto | 6,62% | 7,37% | 0,62% | 16,65% | 11,95% |
| Rosgosstrakh | 6,06% | 6,22% | 7,54% | 9,56% | 11,77% |
| Surgutneftegaz | 6,39% | 7,59% | 0,25% | 12,94% | 11,61% |
| Aquilon | 3,98% | 5,27% | 6,69% | 8,4% | 11,51% |
| Nacional | 5,51% | 4,94% | 1,65% | 11,9% | 11,48% |
| Volga-Capital | 7,35% | 8,96% | 7,59% | 11,69% | 11,31% |
| Patrimonio | 7,37% | 6,55% | -0,3% | 16,93% | 11,26% |
| Imán | 8,84% | 13,3% | 0,86% | 7,74% | 10,88% |
| VEB | 9,21% | 6,71% | 2,8% | 13,15% | 10,58% |
| Inflación | 6,58% | 6,45% | 11,36% | 12,91% | 5,4% |
Si hablamos de la ganancia anual promedio de los fondos, entonces la calificación de la rentabilidad de los NPF de Rusia se verá así (datos tomados de los últimos 5 años):
- Uralsib - 9,46%;
- Volga-Capital - 9.38%;
- Gazfond - 9,26%;
- OPF ellos. Livanova - 9.09%;
- Primera alianza industrial - 9.06 %%
- KIT Finanzas - 8.71%;
- Hefesto - 8.64%;
- Legado - 8.36%;
- Imán - 8.32%;
- Rosgosstrakh - 8.23%.
La rentabilidad promedio de Vnesheconombank en los últimos 5 años ascendió a 8.49%, y el crecimiento de la inflación - 8.54% por año.
Conclusión
Por lo tanto, de acuerdo con los resultados de los últimos años, la calificación de la rentabilidad de los NPF en Rusia ha estado constantemente ocupada por fondos con el mayor volumen de inversión, una gran cantidad de clientes y un buen apoyo financiero de los fundadores. Al mismo tiempo, solo 7 fondos superaron la inflación y la rentabilidad del propio PFR (las inversiones se realizan a través de Vnesheconombank). Al elegir un fondo, debe prestar atención no solo a las ganancias potenciales, sino también a la confiabilidad de la organización. Es mejor si los fondos están asegurados con el DIA; en este caso, puede contar con un retorno de la inversión cuando se revoca la licencia o se arruina el NPF.
Según las estadísticas del Banco de Rusia, el año pasado fue bastante favorable para los NPF. La calificación oficial de los NPF de Rusia 2017 en términos de confiabilidad y rentabilidad según el Banco Central de Rusia, publicada en el sitio web del Banco Central de la Federación de Rusia, después de la recesión de otoño-invierno de 2015, hay un crecimiento pequeño pero constante en el ahorro de pensiones en los fondos de pensiones no estatales de la Federación de Rusia.
sin embargo calificación de NPF "Samfar" mostró el crecimiento más poderoso en ahorros - Durante el año pasado han aumentado 6 veces. Esto permitió al fondo dar un salto brusco 11 pasos y tomar la sexta posición en el ranking. No es sorprendente que el número de clientes de Samfar también haya aumentado más de 10 veces. La razón de este fuerte crecimiento es la consolidación de los fondos de pensiones del grupo Bin.
En general, los NPF muestran una dinámica positiva: en otros tres NPF (Soglasie, Doverie y Surgutneftegaz), sus ahorros se duplicaron con creces.
Calificación de rentabilidad de NPF 2017
| Clasificación | Nombre NPF | YTD (% por año) | Fondo de propiedad (mil rublos) | Capital y reservas (mil rublos) | Numero de personas aseguradas |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | CJSC "KITFinanzas de fondos de pensiones no estatales" | 12.26 | 121749816 | 8604921 | 2203529 |
| 2 | OJSC "NPF GAZFOND pensión ahorro" | 12.21 | 181150751 | 9414120 | 1468673 |
| 3 | Patrimonio ZAO NPF | 12.2 | 70909207 | 5240782 | 791388 |
| 4 | ZAO NPF Promagrofond | 12.19 | 87638375 | 7900901 | 1784601 |
| 5 | JSC "NPF" Almaznaya Osen " | 11.26 | 19315536 | 1464355 | 34263 |
| 6 | NPF Atomfond JSC | 10.48 | 6366875 | 363909 | 53664 |
| 7 | JSC "NPF" Socium " | 10.23 | 16869564 | 1017790 | 239629 |
| 8 | JSC "Fondo nacional de pensiones no estatales" | 10.13 | 32888130 | 4380178 | 280404 |
| 9 | JSC NPF "UMMC-Perspektiva" | 10.1 | 10221054 | 1230434 | 74842 |
| 10 | NPF VTB Pension Fund JSC | 10.08 | 140169776 | 6457089 | 1543012 |
| 11 | NPF Sberbank JSC | 9.95 | 468241144 | 20340270 | 6828053 |
| 12 | JSC "NPF del Complejo Industrial de Defensa" | 9.55 | 1942356 | 226879 | 13227 |
| 13 | NPF Volga-Capital JSC | 9.52 | 5752254 | 323557 | 67082 |
| 14 | JSC NPF "Alianza" | 9.47 | 3548242 | 353390 | 2452 |
| 15 | JSC Interregional NPF "BOLSHOY" | 9.04 | 37113495 | 2134300 | 409941 |
| 16 | CJSC "Orenburg NPF" Doverie " | 8.99 | 5968798 | 423299 | 108789 |
| 17 | NPF NEFTEGARANT JSC | 8.96 | 7255935 | 652004 | 65152 |
| 18 | JSC NPF "Vladimir" | 8.52 | 5575015 | 810900 | 18373 |
| 19 | JSC "NPF interregional" Aquilon " | 8.47 | 2072889 | 360018 | 12005 |
| 20 | JSC "NPF" Primera Alianza Industrial " | 8.46 | 6069852 | 712346 | 32509 |
| 21 | NPF Stroykompleks JSC | 8.25 | 4323648 | 537469 | 42573 |
| 22 | JSC "Fondo de pensiones no estatal Khanty-Mansi" | 8.14 | 30234260 | 936782 | 128421 |
| 23 | NPF Surgutneftegas JSC | 8.05 | 32781595 | 11408340 | 36106 |
| 24 | NPF Social Development JSC | 7.93 | 10443519 | 984294 | 89978 |
| 25 | JSC "NPF" RGS " | 7.29 | 198893355 | 13550119 | 3162840 |
| 26 | El Fondo Industrial de Defensa "NPF" de JSC lleva el nombre de V.V. Livanov " | 7.27 | 6899086 | 306307 | 58561 |
| 27 | JSC NPF "Rostvertol" | 6.63 | 2117831 | 248302 | 9812 |
| 28 | NPF AVTOVAZ JSC | 6.01 | 2485698 | 294277 | 7617 |
| 29 | NPF Doverie JSC | 5.93 | 98628101 | 2543386 | 1962949 |
| 30 | NPF Soglasie JSC | 5.75 | 72856577 | 2152714 | 1143020 |
| 31 | JSC "NPF" FEDERACIÓN " | 4.79 | 1852213 | 179330 | 30460 |
| 32 | JSC "Fondo de pensiones no estatal" Transneft " | 4.44 | 89546597 | 11602555 | 50824 |
| 33 | NPF "Profesional" (JSC) | 3.96 | 5870258 | 3012297 | 8935 |
| 34 | NPF Telecom-Soyuz JSC | 3.69 | 34428076 | 11014272 | 17485 |
| 35 | JSC "NPF" Educación " | 2.47 | 6048737 | 473003 | 109119 |
| 36 | JSC "NPF" Magnit " | 1.24 | 12772816 | 623159 | 222093 |
| 37 | JSC "NPF" Gefest " | 1.14 | 3362079 | 278690 | 32266 |
| 38 | NPF "GAZFOND" | 0 | 406362700 | 0 | 0 |
| 39 | NPO "NPF" BLAGOSOSTOYANIE " | 0 | 348785231 | 0 | 0 |
| 40 | NPF "NEFTEGARANT" | 0 | 50268144 | 0 | 0 |
| 41 | NPO "NPF" LUKOIL-GARANT " | 0 | 27788059 | 0 | 0 |
| 42 | NPF "SURGUTNEFTEGAZ" | 0 | 20274249 | 0 | 0 |
| 43 | NPF "EMENSIA BLAGOSOSTOYANIYE" | 0 | 12592072 | 0 | 0 |
| 44 | NPO NPF "Atomgarant" | 0 | 10639946 | 0 | 0 |
| 45 | NPF "Gazprombank-Fund" | 0 | 9028388 | 0 | 0 |
| 46 | NPF Vnesheconomfond JSC | 0 | 3799716 | 611679 | 0 |
| 47 | JSC "NPF" VNIIEF-GARANT " | 0 | 3505050 | 503414 | 0 |
| 48 | JSC "NPF" SAFMAR " | -2.2 | 201303967 | 8363374 | 2270915 |
| 49 | JSC "NPF" FUTURE " | -2.93 | 295774586 | 2270125 | 4445180 |
| 50 | NPF LUKOIL-GARANT JSC | -4.72 | 283952857 | 9092892 | 3507809 |
| 51 | JSC "NPF de la industria de la energía eléctrica" | -5.41 | 141332676 | 8009371 | 1059902 |
Sin embargo, "más grande" no significa "más rentable". El más rentable para los clientes fue CJSC KITFinanzas de fondos de pensiones no estatales (12.29%), luego siguen tres: ("Ahorro de pensión NPF GAZFOND", "Patrimonio", "Promagrofond") con un rendimiento del 12,21% al 12,19%.
Es gratificante que un número bastante grande de NPF recibiera más ingresos que la inflación (durante 6 meses de 2017 ascendió a 2.3%). Y la rentabilidad de algunos NPF resultó ser menor que la inflación.
Nivel de confianza en los NPF, encuesta NAFI
Porcentaje de encuestados que respondieron "Confío completamente" y "Prefiero confiar" a la pregunta "¿Cuánto confía en los fondos de pensiones no estatales?"NAFI realizó una encuesta en toda Rusia en julio de 2017. Se entrevistó a 1.600 personas en 140 asentamientos en 42 regiones de Rusia. Edad: 18 años y más. El error estadístico no supera el 3,4%.
| 2012 | 2013 | 2014 | 04.2015 | 11.2015 | 07.2016 | 07.2017 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 19% | 19% | 19% | 19% | 22% | 24% | 15% |
En general, en 2017, la mayoría de las NPF en Rusia mostraron que saben cómo administrar los depósitos de pensiones. A pesar de la devaluación del rublo, la rentabilidad de la mayoría de ellos es más alta que la tasa de inflación. Y qué NPF es el mejor, confiable o rentable, depende de usted.
Ahora más y más personas están pensando en invertir en NPF. La calificación de los 5 mejores fondos en 2017 lo ayudará a comprender en qué institución es más rentable y más seguro invertir dinero.
NPF es una forma organizativa y legal especial para organizaciones sin fines de lucro responsables de la seguridad social (además de). Existen varias leyes que regulan las actividades de dichos fondos.
- Esta es la Ley Federal No. 167-FZ, emitida en diciembre de 2001.
- Además, el Código Civil de la Federación de Rusia proporciona una base importante para la implementación de actividades.
- Específicamente, las actividades de los fondos de pensiones no estatales se describen en la Ley N ° 75 FZ.
- Finalmente, las cuentas de ahorro (para) se mantienen de acuerdo con la ley Nº 27-FZ "sobre contabilidad individual (personificada) en el sistema obligatorio de seguro de pensiones".
¿Cómo funcionan los NPF?
Tal organización prácticamente no es diferente de las estructuras gubernamentales. Es decir, puede hacer:
- Pago de pensiones.
- Contabilidad de fondos.
- Invertir en acciones y acciones (como y), bonos (por ejemplo) con un mínimo.
- La acumulación de capital para realizar pagos después de este punto.
Los fondos de pensiones comerciales pueden ser uno de los siguientes grupos.
- Abierto o genérico. No afiliado a ningún grupo financiero e industrial. Los ahorros de los depositantes constituyen la mayoría de los activos.
- Territorial. Con el apoyo de las autoridades locales, operan solo en el territorio de una región en particular.
- Corporativo. Puede trabajar con programas fundadores. El porcentaje de ahorro está creciendo.
- Cautivo. También trabaje con programas fundadores.
Los mejores NPF en 2015-2016
La empresa fue fundada en 1994. Clasificado # 1 por varias razones.
- Ocupa alrededor del 14 por ciento del mercado, sirve hasta tres millones trescientas mil personas.
- Tiene ahorros en la cantidad de 149,289,065,000 rublos.
- No hay reclamos por participación en fraude financiero por un largo período de tiempo.
- Recibió muchos premios
El sitio web tiene una calculadora que le permite estimar ahorros futuros.
Uno de los NPF más estables y confiables de Rusia. Esto se confirma por la alta calificación de A ++. Ocupa una de las posiciones de liderazgo en términos de rentabilidad anual promedio, que es de 11.5-12 por ciento.
Otra ventaja del fondo es la capacidad de los clientes de obtener acceso al cálculo no solo con la estructura de colocar ahorros de pensiones, sino también con instrumentos de inversión que permiten aumentar el nivel de rentabilidad.
Las reservas de pensiones ahora superan el tamaño de los ahorros de pensiones, más de tres veces. Y la rentabilidad de los ahorros en sí mismos supera constantemente la tasa de inflación.
El líder de la lista con un rendimiento promedio anual de hasta el 14 por ciento.
Los clientes reciben los siguientes beneficios:
- Larga y exitosa experiencia en el mercado.
- Programa de inversión individual para cada cliente.
- Enfoque individual con estándares de servicio europeos.
El Banco Central de Rusia controla completamente las actividades de este NPF, lo que le permite recibir una alta calificación de A ++.
NPF con un alto nivel de fiabilidad en A ++. Más de un millón de clientes quedaron satisfechos con los servicios de este fondo. Lo que caracteriza sus actividades de la mejor manera.
La organización mantiene informes estrictos a sus clientes sobre la colocación de ahorros de pensiones. Existen varios programas no solo para el ahorro de pensiones individuales, sino también para aquellos que estén interesados \u200b\u200ben mejorar la eficiencia empresarial.
Mantiene la tercera posición en confiabilidad entre las organizaciones con licencia. Atiende a más de dos millones de clientes. El monto total de ahorro alcanza 72,281,723 rublos. Trabaja activamente en todo el país.
Sobre la elaboración de una escala de calificación
No necesita crear una clasificación separada para parámetros como el recuento de clientes o la rentabilidad. Pero también existe el concepto abstracto de "fiabilidad".
- A ++. Este es un alto nivel de fiabilidad. Significa que la cooperación exitosa está garantizada en cualquier fluctuación del mercado.
- A +. Designación de muy alto nivel.
- A es solo un indicador de un alto nivel.
- B ++: este nivel se considera satisfactorio.
- B + - el indicador no es muy alto. Es probable que surjan problemas si es necesario pagar una cantidad significativa de dinero.
- B - baja fiabilidad.
- C ++: para un nivel extremadamente bajo de confiabilidad. Existe la posibilidad de revocar la licencia, si el fondo no cumple con sus obligaciones.
- C +: este nivel no es satisfactorio. Tales fundaciones pierden rápidamente sus licencias.
- C- hay situaciones en las que el NPF no ha cumplido con sus obligaciones.
- D- para empresas en quiebra.
- E: la licencia ya ha sido revocada, la organización misma se declara en quiebra o liquidada.
¿Cómo hacerse cliente de un fondo de pensiones no estatal?
Para esto, se concluye un acuerdo con el NPF. Pero antes de concluirlo, el visitante tendrá que elegir un esquema no solo para pagos, sino también para depositar fondos en la cuenta. Es imperativo decidir sobre:
- Términos de terminación del contrato, enmiendas.
- Mediante el pago de la propia pensión estatal.
- El tipo de pagos cuando el cliente alcanza la edad de jubilación.
- El régimen de pensiones y sus componentes.
- La cantidad de dinero, el tiempo que se depositó en la cuenta.
Se abre una cuenta personal para el depositante cuando el acuerdo se hace válido. Se abre una cuenta solidaria si un empleador ha celebrado un contrato. Para celebrar un contrato, necesita un paquete de documentos muy pequeño:
- Identificación del pensionista.
- Certificado de seguro.
- Pasaporte, sus primeras y segundas páginas (si el documento ha caducado, deberá pagarlo).
El Fondo administra de manera independiente el dinero que se deposita en la cuenta. La mayoría de los contratos prevén un nivel mínimo de ingresos garantizado para todos los ciudadanos.
El Fondo necesariamente compensará las pérdidas a su propio costo, incluso si sus inversiones no dan resultado. Esto significa que los clientes recuperan su dinero, en cualquier caso.
El depositante puede elegir dos opciones de pago al llegar a la edad de jubilación:
- La cantidad total de una vez.
- En cuotas que se pagan todos los meses.
Además, dichos pagos implican la presencia de un impuesto del 13 por ciento. Se grava con los ingresos obtenidos por el fondo durante todo el tiempo que el contrato estuvo en vigencia.
Información sobre ahorro y rescisión del contrato.
Cualquier cliente tiene derecho a rescindir el contrato antes de la fecha límite especificada en el mismo, si el NPF por algún motivo no es adecuado. Pero cada NPF tiene sus propios requisitos en tales situaciones.
Puede cambiar la compañía de gestión en forma de NPF una vez al año, este derecho está reservado para todos los ciudadanos de la Federación Rusa. Pero tal decisión no se puede tomar más de una vez al año.
Si ha pasado menos tiempo desde el contrato, tendrá que esperar. O bien, debe escribir una declaración en la que el cliente indique por qué decidió aplicar a otro fondo.
Para averiguar el monto de sus ahorros, el cliente debe contactar a los representantes de la propia NPF, indicando sus datos individuales.
También se puede obtener información a través de Internet si no hay tiempo o deseo de visitar personalmente la oficina de la NPF.
Es suficiente registrarse en el sitio web oficial, habiendo recibido una cuenta personal a su disposición.
Una carta con datos individuales y cálculos llega al correo electrónico. Durante una visita personal a un fondo de pensiones no estatal, se brinda información a quienes proporcionan un pasaporte y un acuerdo.
Elegir un fondo de pensiones no estatal