Jenis kegiatan investasi bank modern. Cara menghasilkan uang dari produk investasi perbankan Produk investasi perbankan

Bentuk kegiatan investasi bank umum diklasifikasikan berdasarkan kriteria umum untuk sistematisasi jenis investasi. Namun demikian, beberapa fitur dari aktivitas investasi perbankan tampaknya dapat dipilih, yang terdiri dari klasifikasi jenis-jenisnya sebagai berikut:

- investasi nyata;

- investasi keuangan;

- investasi produksi;

- investasi yang ditujukan untuk pengembangan bank itu sendiri.

Klasifikasi ini disarankan untuk disajikan dalam bentuk skema berikut (Gambar 1.1):

Gambar 1.1. Klasifikasi dan bentuk investasi perbankan

Dengan cara yang sama, perbankan investasi dapat diklasifikasikan. Layanan perbankan investasi harus mencakup:

Layanan perbankan investasi di pasar sekuritas primer (layanan penjaminan emisi, layanan dealer);

Layanan perbankan investasi di pasar sekuritas sekunder (layanan perantara pedagang efek, layanan dealer, layanan untuk mengelola portofolio sekuritas klien);

Layanan perbankan investasi dalam kredit, uang, pasar valuta asing, dll. (Pembelian atas inisiatif klien mata uang asing, logam mulia, dll.);

Layanan untuk organisasi dan dukungan merger, akuisisi, dan restrukturisasi organisasi.

Bergantung pada fokus (tujuan) layanan perbankan investasi, diusulkan untuk membaginya menjadi tiga blok: layanan untuk meningkatkan sumber daya keuangan pelanggan (karena investasi mereka yang menguntungkan), layanan untuk memobilisasi sumber daya keuangan tambahan bagi pelanggan (melalui penggunaan sumber daya bank) dan layanan untuk melakukan dan dukungan merger, akuisisi dan restrukturisasi (Gambar 1.2).

Gambar 1.2. Perbankan investasi

Pada tahap perkembangan ekonomi saat ini, kebutuhan investasi nasabah sangat beragam sehingga mereka sudah membutuhkan bank untuk membuat produk investasi sebagai bentuk yang lebih kompleks dari penggabungan investasi dan layanan perbankan lainnya (Gambar 1.3).

Gambar 1.3. Skema pembuatan produk investasi perbankan

Dengan demikian, produk perbankan investasi memenuhi kebutuhan investasi klien (menarik sumber daya tambahan untuk mengatur aktivitas mereka) dan niat investasi (keinginan untuk menerima pendapatan tambahan).

Perlu diklarifikasi bahwa produk perbankan investasi sederhana dibentuk atas dasar penyediaan layanan perbankan investasi dasar dan layanan pendamping, yang tanpanya produk ini tidak dapat dijual.

Produk-produk perbankan investasi terintegrasi dibentuk atas dasar penyediaan layanan perbankan investasi dasar, layanan pendamping dan tambahan. Layanan tambahan mungkin tidak disediakan, tetapi mereka berfungsi untuk mengisi produk perbankan investasi sederhana untuk memenuhi tidak hanya satu tetapi beberapa kebutuhan klien.

Produk-produk bank investasi yang dibundel dibentuk atas dasar penjualan beberapa produk perbankan pelengkap, dengan produk perbankan dasar sebagai produk investasi, serta produk-produk perusahaan keuangan lain yang diakreditasi oleh bank (atau bank-bank yang bersahabat) sebagai "supermarket keuangan".

Berdasarkan analisis definisi konsep “investment banking product” yang ada, dapat dikatakan bahwa produk investment banking secara umum melekat pada semua karakteristik yang berkaitan dengan produk perbankan pada umumnya.

Namun demikian, ada beberapa karakteristik yang hanya dapat dikaitkan dan terutama pada produk investasi perbankan:

Produk perbankan investasi selalu dirancang untuk jangka waktu yang lama;

Secara sengaja mengacu pada produk berisiko tinggi di Rusia, karena karena jangka waktu yang lama, bank merencanakan aktivitasnya (termasuk investasi) berdasarkan prakiraan kejadian di masa depan;

Inti dari produk perbankan investasi harus cukup tercermin dalam sistem dokumen yang lebih kompleks yang dikembangkan dengan mempertimbangkan manfaat ekonomi bank dan klien, ukuran risiko yang ditanggung oleh bank dan dengan mempertimbangkan undang-undang saat ini (studi kelayakan proyek, rencana bisnis untuk pelaksanaan proyek, pendapat ahli dll.);

Penciptaan dan implementasi produk perbankan investasi tidak hanya bergantung pada bank dan kebutuhan kliennya, tetapi juga pada kebijakan investasi negara.

Sesuai dengan uraian di atas, maka dikemukakan definisi konsep sebagai berikut: “produk investment banking adalah seperangkat layanan perbankan yang utamanya adalah layanan investasi yang ditujukan untuk memenuhi maksud dan kebutuhan investasi nasabah secara komprehensif”.

Isi produk investasi (jumlah dan kombinasi layanan) tergantung pada permintaan pasar dan strategi investasi masing-masing bank.

Riset yang dilakukan memungkinkan kami untuk menyajikan “investasi perbankan triad”, yang merupakan dasar dari perbankan investasi (tabel 1.1).

Tabel 1.1

Jenis utama operasi, layanan, dan produk perbankan investasi (dengan contoh produk dari lini produk bank Rusia)

Perbankan investasi	Perbankan investasi	Produk perbankan investasi
Perbankan investasi untuk diri sendiri: 1. Pembelian dan penjualan sekuritas untuk tujuan menghasilkan pendapatan karena perubahan nilai pasar sekuritas dan bunga yang masih harus dibayar 2. Pembelian sekuritas untuk tujuan berpartisipasi dalam modal organisasi dan mengelolanya 3. Operasi perbankan investasi untuk klien: Pembelian dan penjualan sekuritas atas nama klien, baik atas biaya sendiri maupun atas biaya klien	1. Jasa perantara 2. Jasa dealer 3. Jasa manajemen kepercayaan 4. Jasa kredit investasi 5. Jasa perantara emisi 6. Jasa merger dan akuisisi	Produk investasi perbankan sederhana: 1. Produk pinjaman investasi. "Sederhana" - produk investasi mencakup pinjaman investasi untuk modernisasi peralatan lama untuk jangka waktu 10 tahun sebesar 10% per tahun dan layanan konsultasi 2. Produk manajemen kepercayaan "Konservatif" - produk investasi mencakup pengelolaan sejumlah 1.000.000 rubel untuk jangka waktu 1 tahun (investasi hanya pada obligasi yang dapat diandalkan) dan layanan konsultasi lanjutan dari tabel 1.1 Produk investasi perbankan terintegrasi: 1. Produk investasi pialang "Jangan khawatir" - produk investasi 1.1 Layanan pialang. 1.2 Layanan Penyimpanan. 1.3 Layanan Internet Banking 2. Produk investasi dealer "Kami sedang dalam perjalanan" - produk investasi 1.1. Layanan dealer. 1.2. Layanan hak asuh. 1.3. Layanan kredit dalam bentuk cerukan pada rekening saat membeli sekuritas. Produk investasi perbankan yang dikemas: "Turnkey merger" - produk dalam kemasan 1. Produk investasi komprehensif: 1.1. Layanan pinjaman (pinjaman investasi untuk pembelian kembali saham organisasi yang terserap) 1.2. Layanan tambahan (investasi): - layanan untuk mengatur proses merger dan akuisisi - layanan penerbitan perantara untuk penerbitan dan penebusan saham organisasi baru 2. Produk untuk menetapkan peringkat internasional ke organisasi baru "Perspektif" - produk dalam kemasan 1. Produk bank (simpanan) Menyimpan simpanan dalam rubel sebesar 1.000.000 rubel, untuk jangka waktu 1 tahun sebesar 10% per tahun, pembayaran di akhir jangka waktu 2. Produk bank (investasi) Pembelian saham dana investasi sebesar 200.000 rubel selama 1 tahun 3. Produk bank (investasi) Membuka akun OMI untuk jangka waktu 1 tahun sejumlah 100.000 rubel. 4. Produk perbankan kartu Memperoleh kartu kredit dengan batas 200.000 rubel. 19% per tahun. 5. Produk perbankan jarak jauh (layanan bank seluler, layanan bank online)

Untuk memperluas produksi, perusahaan harus memiliki sumber daya keuangan yang cukup. Salah satu sumber pengisiannya adalah dengan menarik pinjaman, termasuk dalam bentuk pinjaman investasi.

Fitur pinjaman investasi

Pinjaman investasi adalah jenis pinjaman yang diterbitkan oleh lembaga keuangan dan kredit (FCI) untuk tujuan tertentu dan untuk program investasi siap pakai dengan syarat pembayaran kembali, pembayaran, jatuh tempo dan keamanan aset. Peminjam adalah organisasi yang sedang dalam tahap perluasan, rekonstruksi atau modernisasi. Fitur:

Konsep kunci - proyek . Berbeda dengan pinjaman konsumen, bank memeriksa program investasinya terlebih dahulu.
Tujuan . Alokasi dana sangat tepat sasaran, hanya diperbolehkan untuk modernisasi, rekonstruksi dan perluasan bisnis.
Batasan. Pinjaman diberikan tidak kurang dari jangka waktu pengembalian proyek. Bank tidak dapat menetapkan bunga pinjaman di atas tingkat profitabilitas proyek yang diproyeksikan.
Hak Istimewa . Di bawah program negara, kategori pelamar tertentu diberikan pinjaman dengan persyaratan khusus. Masa tenggang sering ditawarkan untuk pembayaran pinjaman.

Jenis dan bentuk pinjaman

Pinjaman investasi disajikan dalam beberapa jenis dan dapat diberikan dalam berbagai bentuk. Dalam praktiknya, jenis pinjaman berikut ini dibedakan:

proyek - pengembangan arah kegiatan baru;
ekspansioner - modernisasi dan pengembangan produksi yang ada;
konstruksi - untuk pelaksanaan proyek untuk rekonstruksi dan pembangunan real estat komersial.

Selanjutnya, setiap spesies diklasifikasikan menurut berbagai karakteristik dan disajikan dalam beberapa bentuk:

menurut sumber pendanaan: internasional, komoditas, perbankan, negara bagian (pajak);
berdasarkan komposisi kreditur: dengan satu pemberi pinjaman dan sindikasi (sekelompok kreditur);
berdasarkan frekuensi: satu kali, siklis, musiman, berkala;
dengan metode transfer: satu kali atau dalam bentuk batas kredit.

Bentuk investasi terpisah dapat disebut leasing, yang melibatkan penyewaan peralatan dan tempat. Berdasarkan ketentuan perjanjian, peminjam dapat diberikan hak untuk membeli properti yang digunakan. Dalam kasus ini, perusahaan dapat mulai menggunakan peralatan yang mahal tanpa pembayaran penuh dari harga tersebut. Biasanya, saat melaksanakan proyek investasi besar, berbagai bentuk pinjaman ditarik. Misalnya, penyewaan peralatan dan jalur kredit untuk pembangunan tempat industri.

Kredit pajak negara - menggeser waktu pemenuhan kewajiban yang dikenakan pada wajib pajak di bawah NKRF. Selama masa berlakunya kesepakatan yang telah disepakati, perusahaan mengurangi pembayaran pajak penghasilan sampai batas yang ditentukan tercapai. Kemudian periode penggantian dana dan bunga yang masih harus dibayar dimulai. Diberikan kepada perusahaan saat melaksanakan proyek investasi besar sebagai bentuk dukungan bagi pembangunan ekonomi.

Pinjaman bank - alokasi dana oleh lembaga kredit melalui pinjaman satu kali, jalur kredit atau penjaminan emisi. Pinjaman satu kali melibatkan transfer satu kali dari seluruh jumlah pinjaman investasi. Garis kredit - menerima dana dengan mencicil. Underwriting adalah pelunasan obligasi yang diterbitkan oleh peminjam.

Investasi dapat dikeluarkan dengan jalur kredit dari jenis berikut:

Polos. Peminjam menggunakan dana bank dalam jangka waktu yang disepakati.
Oncolnaya. Peminjam beroperasi dengan batas bergulir dana sesuai permintaan, yaitu, ia memiliki hak untuk secara mandiri memilih waktu transfer dan jumlahnya dalam kerangka perjanjian. Perpanjangan diberikan untuk pembayaran sebagian hutang.
Berputar. Dalam bentuk rantai pinjaman yang disepakati yang diberikan kepada peminjam dalam rentang waktu yang disepakati. Tranche ditransfer setelah pembayaran dari yang sebelumnya atau sebagai tambahan.
Benar-benar. Garis yang dapat diperbarui. Meminjamkan kepada peminjam dilakukan dalam rekening gabungan (pinjaman dan penyelesaian), di mana debit mencerminkan kewajiban debitur, dan pinjaman tersebut adalah uang tunai gratisnya. Setiap hasil ke akun kredit membayar kembali bagian yang sesuai dari kredit yang benar saat ini.

Untuk memodernisasi dan merekonstruksi produksi jadi, perusahaan dapat membuka pinjaman hipotek untuk pembangunan dan perbaikan real estat komersial, mengumpulkan dana untuk pembelian kendaraan, peralatan, dan teknologi.

Kondisi dasar

Kerangka peraturan dan hukum yang mengatur hubungan di bidang pinjaman investasi diwakili oleh kode, undang-undang federal dan tindakan legislatif regional. Secara khusus, dasar pemberian pinjaman untuk investasi ditentukan oleh undang-undang 261-FZ 23.11.2009, 392-FZ 03.12.2011, dalam hal kredit pajak, termasuk NKRF (Pasal 67).

Siapa yang bisa menerima dana

Warga pajak Federasi Rusia diizinkan menggunakan produk pinjaman. Ini bisa menjadi perwakilan dari usaha kecil dan menengah, perusahaan besar, termasuk yang memiliki modal asing.

Dana dengan kemungkinan persetujuan yang tinggi diberikan kepada organisasi yang telah berhasil beroperasi di sektor riil ekonomi selama lebih dari 1-2 tahun dan memiliki pengalaman praktis dalam melaksanakan proyek pembangunan dan modernisasi.

Anda bisa mendapatkan dana dengan persyaratan preferensial dengan berpartisipasi dalam program khusus dengan dukungan negara. Syarat utama pemberian pinjaman adalah pekerjaan di bidang:

pengembangan dan implementasi inovasi;
organisasi desain eksperimental, pekerjaan penelitian;
implementasi proyek atau layanan yang signifikan secara sosial (hemat sumber daya);
bekerja atas perintah pemerintah;
pelaksanaan proyek di kompleks agroindustri.

Hak untuk mengajukan pinjaman investasi juga diberikan kepada penduduk kawasan khusus pengembangan teritorial.

Persyaratan untuk pelamar dan dokumen

Objek utama dari penilaian ini adalah proyek investasi yang membuktikan secara rinci kelayakan ide bisnis, namun peminjam memiliki persyaratan tertentu.

Syarat utama mendapatkan pinjaman untuk investasi adalah:

domisili pajak Federasi Rusia;
persiapan program investasi (rencana bisnis terperinci, termasuk dengan dokumentasi proyek dan studi kelayakan (FS);
tidak adanya aspek negatif dalam riwayat kredit;
kinerja keuangan yang stabil selama beberapa tahun;
menyediakan dana sendiri hingga setengah dari biaya proyek;
ketersediaan aset untuk mendapatkan pinjaman atau jaminan;
konfirmasi kewajiban kontrak dengan pemasok (teknologi, peralatan, bahan mentah untuk proyek, dll.).

Paket dokumen harus memberikan gambaran tentang tren perkembangan perusahaan selama seluruh periode pinjaman yang diusulkan dan pelaksanaan rencana investasi. Bank menilai “kelangsungan hidup” program secara keseluruhan, keseimbangan arus kas masa depan, jumlah sumber daya untuk membayar kembali pinjaman, dll.

Daftar dasar dokumen:

aplikasi pemberian pinjaman investasi;
salinan sertifikat pendaftaran, lisensi, dokumen undang-undang yang disahkan oleh notaris;
rencana bisnis (studi kelayakan) dengan informasi tentang payback, estimasi profitabilitas dan frekuensi aliran keuangan;
neraca tahunan dengan semua aplikasi;
konfirmasi ketersediaan sumber dana lain;
informasi tentang kewajiban kredit pihak ketiga;
dokumen tentang kepemilikan properti yang dijaminkan;
kontrak dengan kontraktor dan pemasok, rencana rekonstruksi yang disetujui, konstruksi modal atau peralatan ulang;
kesimpulan layanan negara.

Persyaratan pinjaman dan suku bunga

Pinjaman investasi dikeluarkan oleh bank-bank Federasi Rusia dengan persyaratan individu, karena setiap proyek bisnis unik, memiliki persyaratan pelaksanaannya sendiri, jumlah keuntungan dan periode pengembalian. Berdasarkan data prakiraan program investasi, lembaga keuangan menetapkan prosedur penghitungan bunga, periode, metode, dan ketentuan pembayaran utang.

Bank menghitung jangka waktu pinjaman berdasarkan tiga indikator: periode pengembalian yang diharapkan (eksekusi rencana), masa tenggang dan masa jatuh tempo tertentu, dihitung dengan mempertimbangkan depresiasi dan perkiraan keuntungan perusahaan.

Ci \u003d Ср + Пп + Пк

Ci - jangka waktu penggunaan pinjaman investasi;

Rabu - periode pelaksanaan rencana bisnis;

Пп - masa tenggang untuk pemberian kredit;

Pk - periode pembayaran hutang.

Jangka waktu pembayaran hutang masing-masing adalah:

Pk \u003d K / (A + Pr

К– jumlah total pinjaman dan bunga yang masih harus dibayar;

A - pembayaran amortisasi yang ditransfer karena pembayaran kembali;

Pr - jumlah keuntungan untuk periode tersebut.

Masa tenggang - periode waktu di mana bank tidak membebankan atau secara signifikan meremehkan bunga pinjaman kepada peminjam. Durasinya juga dihitung secara individual dan dapat berkisar dari 1 bulan hingga 1-3 tahun.

Perusahaan mulai melunasi hutang atas pinjaman investasi setelah pelaksanaan semua poin program. Jangka waktu pinjaman biasanya sama atau lebih besar dari periode pengembalian regulasi yang diproyeksikan, disesuaikan dengan risiko kredit dan situasi ekonomi saat ini.

Pinjaman dapat diberikan dengan ketentuan sebagai berikut:

untuk jangka waktu dari 3 hingga 10 tahun, dalam kasus luar biasa hingga 12-15 tahun;
dalam jumlah 500 ribu rubel dan hingga batas solvabilitas peminjam;
tingkat bunga dihitung berdasarkan rumus: tingkat pembiayaan kembali Bank Sentral Federasi Rusia (7,5% per Maret 2020) ditambah 5% -12% tergantung pada periode pinjaman dan risiko proyek;
pembayaran dalam tahap satu kali atau dalam bentuk jalur kredit bergulir (non-bergulir);
bank memiliki hak untuk membentuk komisi satu kali untuk mentransfer dana untuk kepentingan peminjam dan untuk transaksi pinjaman individu sebesar 0,1% hingga 2,5% dari jumlah pinjaman;
pelunasan utang menggunakan pembayaran yang dibedakan atau anuitas dengan pengembangan jadwal individu.

Untuk kredit pajak (untuk laba), ketentuannya sedikit berbeda:

Jangka waktu provisi dari 1 sampai 5 tahun. Dengan status penduduk zona khusus pengembangan wilayah, jangka waktunya ditingkatkan menjadi 10 tahun.
Suku bunga dibedakan. Kisaran nilainya adalah dari 0,5 hingga 0,75 dari tingkat pembiayaan kembali CBRF (7,5%).

Penduduk zona khusus pengembangan teritorial dapat dibebaskan dari pembayaran bunga atas kredit pajak.

Untuk perusahaan besar, perwakilan usaha kecil dan menengah, menerapkan ide-ide bisnis di sektor pertanian, tingkat suku bunga telah dikurangi secara signifikan, masa tenggang disediakan untuk pembayaran kembali pinjaman investasi.

Apakah menguntungkan mengambil pinjaman untuk investasi

Daya tarik dana pinjaman untuk investasi memiliki keuntungan dan kerugian tersembunyi.

Manfaat:

Penggunaan dana secara efektif. Persyaratan pinjaman memerlukan pengembangan studi kelayakan yang akurat dan terverifikasi yang memperhitungkan semua nuansa proyek.
Berbagai kondisi kredit. Kondisi pinjaman investasi dikembangkan secara individual untuk setiap proyek.
Keuntungan meningkat. Peningkatan aset yang dikombinasikan dengan rencana implementasi yang kompeten berkontribusi pada pertumbuhan pendapatan proyek.
Perencanaan arus kas. Di bawah batas kredit, suatu perusahaan dapat memastikan pasokan produksinya tanpa gangguan dengan modal kerja.
Metode pengendalian investasi. Sebuah studi kelayakan yang ketat akan memungkinkan Anda untuk melihat dengan cepat penyimpangan dalam pelaksanaan proyek dan "lubang" keuangan yang menarik uang dari proyek.

Dalam proses penarikan pinjaman investasi, bank di satu sisi mengambil posisi netral, tidak termasuk partisipasinya dalam pengelolaan proyek dan bagi hasil. Di sisi lain, peminjam memiliki hak untuk mendelegasikan kepada bank bagian kekuasaan dalam hal pengendalian biaya atau memberikan hak untuk mempercayai transaksi yang merangsang profitabilitas proyek.

Pinjaman investasi untuk bisnis dapat diperoleh, misalnya di atau.

Kekurangan:

Risiko kebangkrutan. Ada beberapa pihak dalam proyek, dan keberhasilan tergantung pada koordinasi tindakan mereka. Kurangnya rencana yang jelas secara dramatis meningkatkan risiko kegagalan.
Durasi daya tarik. Pertimbangan aplikasi, penilaian proyek dan peminjam dilakukan dalam beberapa tahap. Akibatnya, prosesnya memakan waktu lebih lama dari pada penilaian pinjaman biasa.
Harga tinggi. Bank mengasuransikan risikonya pada pinjaman jangka panjang, oleh karena itu biaya dana pinjaman yang ditarik dengan kondisi standar cukup tinggi.
Paket dokumen yang besar. Pemberi pinjaman mengevaluasi semua nuansa proyek, oleh karena itu, berhak meminta berbagai dokumen yang melampaui paket dasar.

Jika Anda ingin menambah modal - berinvestasilah atau berspekulasi di bursa saham. Jika Anda takut kehilangan uang, buat produk investasi terstruktur. Dan menjualnya ke pelanggan. Untuk menarik lebih banyak pelanggan - janjikan kepada mereka keamanan penuh atas investasi mereka.
Pengamatan dari kehidupan.

Bank (Sberbank, Alfa), rumah pialang (Otkritie, BCS, Finam, Aton) menawarkan produk terstruktur kepada klien mereka dengan perlindungan modal penuh. Anda memilih produk yang Anda suka, Anda menginvestasikan uang, Anda mendapat untung. Tanpa resiko.

Ingin! Ingin! INGIN!

Mari kita lihat cara kerjanya. Apakah kita membutuhkannya? Dan tentu saja, segala sesuatu yang tidak terletak di permukaan dan tersembunyi dari pandangan.

Jadi ayo pergi!

Bagaimana semua ini dimulai

Anda datang ke bank atau broker dan mengungkapkan keinginan untuk menginvestasikan uang secara menguntungkan. Dan untuk membuat profitabilitas lebih. Dan keandalannya lebih tinggi.

Deposito bank standar tidak menyenangkan dengan bunga deposito. Betapa sen diperoleh.

Agak menakutkan untuk pergi ke bursa saham. Anda pernah mendengar bahwa ini adalah pasar yang sangat berisiko. Dan meskipun Anda bisa menghasilkan. Namun ada juga kemungkinan kerugian. Pasar melonjak seperti orang gila: naik turun, dan terkadang turun, turun dan turun lagi.

Anda belum siap untuk ini. Dan Anda tidak tahu harus membeli apa? Apa sahamnya tidak bisa dimengerti. Yang mana Dan mengapa tepatnya beberapa perusahaan dan bukan yang lain?

Ada terlalu banyak pertanyaan yang belum terjawab.

"Tenang. Ada jalan keluar, ”Anda diberi tahu.

Semua masalah dan ketakutan Anda benar-benar bisa dipecahkan.

Seorang konsultan (dia adalah seorang pialang, dia adalah seorang manajer penjualan) secara diam-diam mulai memberi tahu Anda bagaimana menginvestasikan uang dengan cara yang sangat menguntungkan dan sangat dapat diandalkan.

Ada satu pilihan investasi yang bagus. Dan aku hanya mengatakannya karena aku menyukaimu. Anda adalah pria yang baik (gadis). Brotherly, saya akan berbagi dengan Anda topik tentang cara makan ikan dan ... oh, ini dari dongeng lain. Sekarang kita tidak sedang membicarakan itu.

Singkatnya, ada produk dengan perlindungan modal yang terjamin. Artinya, Anda pasti tidak akan kehilangan uang. Apapun yang terjadi. Dan hanya dengan besar, tidak, tidak begitu - Potensi keuntungan BESAR.

Membayangkan. Tidak mempertaruhkan apapun - untuk menghasilkan uang. Dan Anda bahkan tidak perlu melakukan apa pun. Profesional kami yang berkualifikasi tinggi dengan pujian dan segudang sertifikat di bidang keuangan dan praktek ratusan tahun akan melakukan segalanya untuk anda bro.

Bisa dibilang kamu sudah di coklat (... sebentar lagi kamu akan ... mungkin ... suatu saat nanti ... mungkin).

Perlu diingat bahwa ambang batas untuk memasuki "Golden Eldorado" dimulai dari 300-500 ribu rubel.

Hanya orang kaya yang mampu (mereka pada dasarnya berinvestasi seperti itu). Dan mereka tahu persis untuk apa membayar uang. Untuk kualitas. Eksklusif. Produk investasi nyata dengan standar tinggi.

Baik? Apakah Anda berbisnis?

Sial, ternak tertarik. Mari kita paparkan apa yang ingin Anda tawarkan.

Semua klien berenang. Dia ketagihan.

Apa itu produk terstruktur

Ini dapat memiliki nama yang berbeda (setoran investasi, catatan terstruktur, setoran terindeks, atau setoran dengan perlindungan modal), tetapi itu mengambil satu.

Anda ingin mendapatkan 20-30% hanya dalam 1 tahun, dan jika Anda beruntung, maka semua 40-50% dari keuntungan.

Dan tanpa resiko apapun. Skenario terburuk untuk Anda adalah pengembalian dana penuh dari dana yang disimpan.

Berapa banyak yang mereka masukkan - begitu banyak yang akan kembali. 100% perlindungan modal.

Diagram ini menggambarkan cara kerja produk terstruktur.

Klien memilih salah satu skenario yang diusulkan untuk pengembangan acara atau ide investasi. Investasikan uang. Dan ... sedang menunggu jam dan uang terbaiknya dalam bentuk keuntungan.

Skenario biasanya mencakup peningkatan (tetapi mungkin ada penurunan) dari aset yang mendasarinya:

emas;
minyak;
rubel / dolar;
promosi individu;
indeks saham;
dan seterusnya.

Misalnya, ide menaikkan harga emas sepanjang tahun. Akan ada peningkatan 20%, klien akan menerima 10-20-30%. Di sini tingkat pengembalian akan tergantung pada jangka waktu investasi dan kondisi lainnya. Tidak akan ada pertumbuhan, jumlah yang diinvestasikan semula dikembalikan ke klien.

Kisaran produk investasi tergantung pada bank atau broker. Ide perdagangan 1-2 hingga 10-20 sederhana. Ditambah ada kesempatan untuk mengumpulkan produk Anda dengan parameter yang ditentukan.

Setuju, kedengarannya seperti dongeng! Inilah sumber kekayaan!

Berhenti! Tapi keraguan samar mulai menguasai saya. Ada tangkapan di sini.

Tidak ada tangkapan. Semuanya jujur, tanpa tipuan dari penyihir Suleiman.

Betapa hebatnya Suleiman, jika dia adalah Ahmed. Dan bukan pesulap. Jadi, seorang pesulap.

Oke, mari kita serius, seperti di kelas di sekolah atau di kuliah di universitas.

Kalau bicara soal uang. Terutama mereka sendiri, yang diperoleh dengan jujur. Saya ingin memahami sepenuhnya metode investasi. Dan meskipun bungkusnya indah, lihat apa yang ada di dalamnya.

Dan sering terjadi bahwa semakin indah bungkusnya, semakin besar kemungkinannya bukan coklat di dalamnya, tetapi karamel murah biasa. Hukum kekekalan energi. Atau uang. Seseorang tersesat dan, secara kebetulan yang aneh, dompet seseorang segera menjadi lebih tebal.

Bagaimana cara kerjanya atau apa yang ada di balik terpal?

Uang yang diterima dari klien dibagi menjadi dua bagian:

berisiko;
bebas risiko atau menguntungkan.

Bagian terbesar dari modal (90-95% ke atas) diarahkan ke sisi pendapatan: deposito atau obligasi. Untuk memberikan keuntungan tetap. Dialah yang menciptakan perlindungan modal 100%.

Bagian tersebut dihitung sedemikian rupa sehingga bunga yang masih harus dibayar akan menambah modal kembali ke nilai aslinya.

Dari 100 ribu yang diinvestasikan, Anda perlu membeli 93 ribu obligasi dengan pendapatan 8% per tahun. Dalam setahun kami akan menerima bunga sedikit lebih dari 7 ribu rubel. Akibatnya, ini memberi kami 100 ribu rubel yang dibutuhkan. Tugas perlindungan telah selesai.

Bagian kecil kedua dari modal digunakan untuk membeli aset dasar. Tapi tidak ada gunanya membeli langsung dolar, minyak atau saham. Potensi keuntungan mahal dan rendah.

Mereka terutama menggunakan opsi (tidak, bukan biner di Forex). Di pasar derivatif.

Program pendidikan singkat.

Sebuah opsi adalah hak untuk membeli (menjual) suatu aset dengan harga yang telah ditentukan sebelumnya (dengan siapa Anda berbicara? Tidak jelas).

Contoh, dan semuanya akan jatuh pada tempatnya.

Anda pikir dolar akan sangat berharga dalam setahun. Sangat mahal. Tindakan Anda? Beli uang dengan semua uang itu dan tunggu. Tapi…

Pertama, dibutuhkan banyak uang untuk menghasilkan banyak uang.

Kedua, jika kurs turun, Anda akan mengalami kerugian. Dan mungkin sangat besar.

Apa yang harus dilakukan?

Anda dapat membeli opsi. Dolar saat ini bernilai 65 rubel. Anda membeli opsi tahunan, dengan hak untuk membeli dolar kapan saja seharga 65 rubel sepanjang tahun. Berikan untuk 3 rubel ini per dolar. Selain itu, ini adalah kemungkinan kerugian maksimum Anda. Jika dolar turun menjadi 50 (dan bahkan nol), pilihan Anda akan habis karena tidak terpakai (Anda hanya akan kehilangan 3 rubel, bukan 20).

Tetapi, jika nilainya naik, misalnya, ke 75, laba bersihnya adalah 7 rubel atau 230% profitabilitas.

Produk struktural bekerja dengan cara yang kurang lebih sama.

Opsi dibeli untuk aset yang dibutuhkan (minyak, emas, indeks saham). Jika semuanya berjalan dengan baik, Anda akan menghasilkan banyak uang. Jika tidak, setidaknya simpan apa yang Anda masukkan.

Keuntungan dibagi antara klien dan bank sesuai dengan tingkat partisipasi (CF).

Misalnya, dengan KU 50% - kita bagi dengan cara persaudaraan, menjadi dua. 40% berarti bahwa untuk setiap 1.000 yang diperoleh, bank akan mengambil 600 rubel untuk dirinya sendiri.

Kontra dan jebakan dan nuansa lainnya

Perlindungan modal

Apa yang bisa menjadi tangkapan di sini? Dalam arti literal, itu tidak ada. Anda menginvestasikan 100 rubel, dan Anda akan menerimanya kembali. Jika ide perdagangan tidak berhasil.

Tapi diam tentang dua hal yang jelas:

Inflasi. Dalam 1 tahun, nilai uang akan menurun. Dan faktanya, Anda mendapatkan lebih sedikit (95 roti dari 100 yang diinvestasikan)
Penghasilan hilang. Anda juga dapat dengan mudah menempatkan seratus rubel Anda pada deposit atau membeli OFZ pendek dengan pendapatan tetap dan selama waktu ini Anda akan mengumpulkan bunga (ada 100 roti, itu akan menjadi 105).

Akibatnya, perlindungan modal berubah menjadi kerugian ganda bagi klien (dikurangi sepuluh potong roti).

Komisi ganda

Saya tidak menentang komisi. Tapi dengan satu syarat - jika mereka menerima hasilnya.

Jika Anda mendapat untung, Anda dapat membagikannya. Tidak menyesal (meski saya bercanda? Masih sayang). Tidak ada hasil - apa yang harus dibayar?

Saat membeli produk terstruktur, komisi segera disertakan dalam harga.

Dan bukan bank atau broker, tapi penjual, konsultan Anda. Dia langsung mendapatkannya. Beberapa persen dari dana Anda.

Uang Anda belum mulai bekerja dan sudah mengalami kerugian pertama.

Sepertinya sedikit. Tetapi ini akan segera memotong potensi keuntungan Anda menjadi setengahnya!

Secara konvensional, 95% harus segera diinvestasikan dalam deposito atau obligasi untuk memastikan perlindungan modal.
Sisa 5% untuk investasi berisiko tinggi. Tetapi penjual produk harus diberi penghargaan karena melakukan pekerjaan yang baik. Tuliskan premi - 2,5%.
Dan sekarang kami hanya memiliki 2,5% tersisa. 2 kali lebih sedikit uang yang akan dihabiskan untuk investasi yang sangat menguntungkan \u003d 2 kali lebih sedikit keuntungan.

Dan dari keuntungan ini, Anda masih perlu membayar komisi kedua.

Anda puncak, akar saya

Ingat kisah ini? Prinsip serupa berlaku di sini.

Anda membagi potensi keuntungan kira-kira setengahnya dengan broker atau bank Anda. Menurut tingkat partisipasi.

Tapi kerugian itu sepenuhnya berada di pundak Anda. Hilangnya bagian portofolio yang berisiko.

Akibatnya, Anda menginvestasikan uang pribadi Anda. Dan pialang menelusuri krim itu. Dalam kasus investasi yang tidak berhasil, dia tidak akan menerima bunga tambahan. Ini dari Anda.

Tapi ada klien lain. Dan ada banyak ide perdagangan. Setiap orang memilih atas kebijaksanaan mereka sendiri.

Seseorang berada di hitam, seseorang berada di titik nol. Namun secara rata-rata, separuh dari structured product tersebut akan mendapat setetes bunga ke bank, sesuai dengan tingkat partisipasi.

Maaf itu terjadi

Produk struktural disusun oleh para ahli. Secara alami, tujuan utamanya adalah menghasilkan uang. Tapi….

Klien harus memilih produk yang dia butuhkan.

Secara konvensional: akankah dolar naik atau turun di masa depan? Bertaruh pada pertumbuhan minyak atau emas? Mungkin membawa idenya ke kopi atau pasar Amerika?

Anda dapat memilih skenario apa pun dan berinvestasi. Anda akan dijual tanpa masalah.

Tapi apa yang harus Anda pilih? Tentu, Anda mencari nasihat.

Arti umum dari jawabannya adalah: “Tidak ada yang tahu persis apa yang akan terjadi di masa depan. Tetapi spesialis kami yakin 150% bahwa dolar (minyak, emas) hanya akan tumbuh. Oleh karena itu, kami sangat menyarankan Anda bertaruh pada pertumbuhan dolar (minyak, emas). "

BAIK. Tentunya orang-orang ini lebih memahami saya. Dan Anda setuju.

Dan sekarang Anda kurang beruntung. Alih-alih naik, harga justru sebaliknya.

Bagaimana? Anda bersumpah bahwa semuanya akan baik-baik saja.
Kami hanya memberikan rekomendasi dan visi kami tentang pasar di masa depan. Tapi kami bukan peramal. Ada yang salah. Harga umumnya tidak dapat diprediksi. Kami tidak bisa meramalkan segalanya. Kenapa kamu sangat kesal? Anda mendapatkan kembali 100% modal Anda. Anda bisa coba lagi. Sekarang Anda pasti "beruntung" (oh, saya mengatakannya dengan lantang). Saya ingin mengatakan bahwa kami telah menganalisis semuanya secara akurat (dihitung, diperhitungkan) dan sekarang opsi yang paling menguntungkan adalah ... .. perlu segera diambil. Opsi besi.

Statistik tersembunyi

Untuk beberapa alasan, bank dan pialang hanya menampilkan gagasan yang dijalankan dengan baik.

Begini, bulan lalu (kuartal, tahun), kami berasumsi akan ada kenaikan (penurunan). Dan klien kami telah memperoleh keuntungan 20, 30, 40% per tahun. Apa anda suka?

Kami menanyakan pertanyaan biasa: “Apakah mungkin untuk mencari di suatu tempat semua ide yang diusulkan. Dan berapa persen dari mereka tidak berhasil? Dan apa bagian dari investasi yang tidak berhasil? "

Dan sirkus dimulai. Saya tidak tahu tentang semua orang, tetapi saya membicarakannya dengan dua organisasi. Dan saya menerima tanggapan seperti itu.

“Kami tidak menyimpan statistik. Kami tidak berhak memberikan informasi semacam itu. Dan seribu satu alasan lagi. "

Katakanlah jika bank pertama memiliki persentase ide yang sukses - 80. Dan yang kedua - hanya 30%. Pertanyaan: Di mana Anda akan mengambil uang Anda jika Anda ingin membeli produk terstruktur?

Saya pikir jawabannya sudah jelas. Tapi bagaimana Anda bisa membuat pilihan yang benar ini? Jika tidak ada informasi seperti itu di domain publik.

Sulap tangan dan tidak ada penipuan

Ingin bercanda?

Bayangkan Anda membeli produk terstruktur dengan taruhan bahwa dalam setahun minyak akan tumbuh 20%.

Waktu terus berjalan. Anda secara berkala melihat kutipan. Emas hitam secara bertahap menjadi lebih mahal. Dan suatu hari itu mencapai tanda disayangi + 20%.

Dan secara harfiah seminggu sebelum akhir istilah - terbang ke bawah. Dan itu kembali ke tingkat semula setahun yang lalu.

Penyergapan. Anda belum mendapatkan sepeser pun.

Atau inilah masalah lain.

Setelah dibeli, oli langsung turun. Persentase 30%.

Tapi kemudian dia mungkin berubah pikiran dan mulai perlahan bangkit. Begitu seterusnya selama 9 bulan. Tapi dia tidak bisa mencapai level awal. Dia berhenti di sampingnya.

Anda tidak akan mendapatkan apa-apa lagi.

Bagaimana dengan broker?

Tapi dia bisa dengan mudah memotong adonan untuk dirinya sendiri. Dengan mengorbankan uang Anda.

Bagaimana ini mungkin?

Mudah. Kami mengambil lebih dari satu opsi tahunan. Dan selama setahun kami membeli opsi secara konstan dengan masa berlaku 3 bulan.

Katakanlah 10 ribu rubel harus dihabiskan untuk bagian berisiko.

Kami membagi jumlah ini menjadi 4 bagian - masing-masing 2,5 ribu.

Segera di awal tahun, kami membeli opsi untuk 2.500. Sisa dari jumlah tersebut dapat ditempatkan sementara dengan bunga.

Dan di setiap kuartal, Anda bisa mendapatkan 2 skenario untuk pengembangan acara.

Jika minyak jatuh, kita kehilangan uang kita. Akan ada pertumbuhan - kami mendapat untung (misalnya, kami menggandakan investasi menjadi 5 ribu).

Mengingat untuk tahun ini, harga minyak naik dalam 3 kuartal, yang diinvestasikan 7,5 ribu - berubah menjadi 15.000.

Dan seperempat ada kerugian - 2,5 ribu rubel.

Hasil keuangan broker: untung + 5000 rubel.

Tetapi tidak ada keuntungan bagi klien. Anda dapat melihat sendiri - satu tahun telah berlalu, dan harga berada pada level yang sama. Ambil kembali ekuitas 100% Anda.

Kesimpulan - menjadi atau tidak

Apakah produk terstruktur dengan perlindungan modal berguna? Dan yang terpenting, apakah itu bermanfaat bagi pelanggan?

Saya akan mengatakan ini.

Mereka yang bergerak di bidang ini, memiliki pengalaman di pasar saham dan derivatif, mungkin juga membuat produk serupa sendiri. Secara harfiah 10-15 menit. Ada ide. Dan untuk jumlah yang lebih sederhana. Cukup bersyarat beberapa puluh ribu rubel.

Ini akan jauh lebih menguntungkan (kadang-kadang), karena penghapusan perantara dan biaya komisi ganda.

Tapi yang pasti, kebanyakan orang, jika setidaknya tahu dan tahu tentang pasar saham, maka pilihan bagi mereka adalah hutan gelap.

Untuk membuat produk serupa sendiri dari awal, Anda perlu:

Buka akun broker.
Kuasai dasar-dasar perdagangan di pasar saham.
Jelajahi perdagangan opsi.
Dan baru kemudian buat struktur dengan perlindungan modal dan opsi pembelian.

Ini akan memakan banyak waktu - berminggu-minggu, mungkin berbulan-bulan. Dan waktu, seperti yang Anda ketahui, adalah uang.

Jika Anda perlu mempelajari masalah ini lebih dalam dan lebih baik (terutama di pasar derivatif), Anda dapat mengambil beberapa kursus (dan ini adalah biaya tambahan).

Siapa yang akan melakukan ini atas keinginan bebas mereka sendiri?

Atau membayar sesuatu di atas bank dalam bentuk komisi dan bunga dan tidur nyenyak (atau gelisah). Mempercayakan semua pekerjaan kepada orang yang berpengetahuan.

Inilah yang digunakan bank dan rumah pialang. Memberikan layanan, salah satu tujuan utama (selain menghasilkan keuntungan) adalah kenyamanan bagi klien.

Dan tentu saja, meskipun Anda tahu cara membuat produk investasi Anda sendiri, prinsip utama kesuksesan adalah ide trading yang kompeten. Tanpa itu, semua pengetahuan Anda hanya nihil.

Dan mungkin orang-orang di broker yang pekerjaannya berkaitan dengan investasi lebih memahami tentang ini. Dan mereka dapat menghasilkan skenario dengan kemungkinan hasil positif yang lebih tinggi. Dari kebanyakan investor biasa. Tapi itu tidak persis.)))

Produk investasi bank merupakan peluang yang cukup baru yang ditawarkan oleh lembaga keuangan dari berbagai tingkatan. Esensi mereka cukup luas, karena ada banyak pilihan untuk bekerja dengan investasi, namun, peran bank dalam banyak kasus kira-kira sama - intermediasi. Dia sendiri relatif jarang mempertaruhkan dananya sendiri, lebih suka menggunakan uang klien dan untuk ini memberi mereka sebagian dari pendapatan.

Fitur dan alasan penampilan

Kebutuhan akan alat bantu berupa produk investasi relatif baru muncul belakangan ini. Sampai saat ini, bank telah berhasil memperoleh keuntungan bagi dirinya sendiri, mengambil pinjaman dengan tingkat bunga rendah dan kemudian memberikannya kepada klien mereka sendiri dengan tingkat bunga yang lebih tinggi. Selain itu, organisasi-organisasi ini secara aktif menggunakan dana mereka sendiri, karena suku bunga deposito selalu lebih rendah daripada pinjaman. Namun, situasi di pasar secara bertahap stabil, dan sekarang, jika perbedaan seperti itu dapat diperoleh, maka hanya relatif kecil, menurut standar bank, uang. Akibatnya, organisasi keuangan mulai mencari peluang alternatif untuk eksistensi dan sampai pada kesimpulan bahwa menjual produk investasi adalah metode yang paling menguntungkan untuk menghasilkan uang dan melakukan aktivitas lebih lanjut.

Investasi dan layanan

Tidak semua bank menyediakan setidaknya beberapa layanan yang mungkin, yang variasinya banyak. Misalnya, produk investasi lembaga keuangan paling sering hanya terdiri dari layanan manajemen kepercayaan. Artinya, bank hanya mengambil uang klien dan, dengan persetujuannya, mulai menggunakannya di bursa saham.

Sebagai aturan, organisasi memberikan preferensi pada proyek yang tidak terlalu menguntungkan, tetapi dapat diandalkan, yang, dengan tingkat kemungkinan tinggi, secara konsisten akan menghasilkan pendapatan tertentu. Pendekatan ini memungkinkan Anda membayar klien tepat waktu dan penuh, dan dia, pada gilirannya, akan mengurangi risiko uangnya sendiri. Namun, ini bukan satu-satunya pilihan untuk bekerja dengan instrumen keuangan yang ditentukan. Bank juga dapat menerima sekuritas, yang kemudian akan ditempatkan di bursa dan membuangnya atas kebijakannya sendiri, tetapi dengan persetujuan pemilik. Selain itu, lembaga keuangan dapat dengan mudah menyediakan layanan untuk pembelian atau penjualan sekuritas yang sama atas permintaan pelanggan. Antara lain, bank itu sendiri bisa menerbitkan surat berharga, mengeluarkan pinjaman untuk implementasi, dan sebagainya.

Implementasi dan pembuatan produk

Agar struktur keuangan memiliki kesempatan untuk menggunakan produk investasi dalam aktivitasnya untuk menghasilkan pendapatan, maka harus terlebih dahulu memenuhi persyaratan tertentu. Jadi, tahap pertama adalah mendapatkan izin negara. Tanpa dokumen penting ini, kegiatan semacam itu tidak dapat dianggap legal, dan klien, idealnya, harus segera mengklarifikasi keberadaan makalah ini dan menuntut pemaparannya. Sebagian besar bank melakukan ini tanpa disuruh, memasang izin semacam itu di layar publik. Tidaklah terlalu mudah untuk mendapatkan dokumen, dan Anda tetap perlu membuktikan bahwa dalam proses bekerja dengan investasi, organisasi tidak akan burnout, akan mampu menghasilkan keuntungan, dan sebagainya.

Langkah selanjutnya adalah masuknya bank ke lantai perdagangan internasional. Dalam beberapa kasus, dia juga harus memberikan akses ke sana untuk kliennya sendiri, tetapi ini tidak selalu dilakukan. Ini bukan untuk mengatakan bahwa ini adalah tahap yang sulit, karena situs-situs semacam itu tertarik pada peningkatan jumlah pemain yang konstan, tetapi beberapa upaya masih harus dilakukan.

Setelah semua ini selesai, Anda perlu mempekerjakan atau melatih spesialis yang tahu persis bagaimana bekerja ke arah ini dan menghasilkan keuntungan. Jika tidak, alih-alih pendapatan yang diharapkan, akan ada biaya terus menerus, dan bagi bank itu hampir fatal.

Sebagai konsekuensi dari persyaratan ini, maka perlu dibuat struktur tertentu dalam organisasi, yang akan menangani di satu sisi, dan menyediakan produk investasi kepada calon klien di sisi lain. Biasanya, struktur semacam itu terbagi menjadi setidaknya dua cabang lagi, tetapi ini sudah menjadi ciri aktivitas masing-masing bank.

Tahap terakhir adalah sisi teknis dari masalah tersebut. Sebuah bank dapat didaftarkan dalam sistem, mendapatkan semua lisensi yang diperlukan, mempekerjakan spesialis yang sangat baik dan menarik banyak klien untuk dilayani, tetapi jika spesialis ini secara fisik tidak dapat bekerja dengan platform perdagangan, semua tindakan ini akan menjadi tidak berarti.

Kemungkinan masalah

Seperti siapa pun, ada masalah tertentu. Jadi lebih beresiko dibandingkan dengan sistem klasik penerimaan pendapatan, banyak pembatasan legislatif, serta kontrol ketat oleh Bank Sentral. Yang terakhir ini mungkin hanya melarang implementasi transaksi yang paling menguntungkan (tetapi juga berisiko), karena ini akan mengganggu stabilitas keseluruhan sistem keuangan negara.

Produk pinjaman investasi

Ini adalah opsi lain untuk organisasi keuangan jenis perbankan, yang sering kali ditawarkan kepada badan hukum. Esensinya terletak pada kenyataan bahwa bank bertindak sebagai perantara antara klien dan objek investasi, memberikan pinjaman kepada yang pertama, dan dengan biaya yang dia keluarkan untuk melakukan investasi. Sistem yang agak berisiko, bagaimanapun, dengan keberuntungan dan / atau perhitungan yang akurat, memungkinkan badan hukum untuk dengan cepat melunasi hutang, objek investasi untuk menerima jumlah yang diperlukan, dan bank - bagian dari keuntungan. Secara umum, semua pihak biasanya senang dengan transaksi jika berhasil dan tidak ada masalah yang muncul.

Manfaat

Manfaat yang ditawarkan produk investasi baru sangat banyak. Yang pertama dapat dianggap sebagai ukuran keuntungan yang diterima. Jelas bahwa bank biasanya menerima lebih banyak pendapatan daripada kliennya sendiri. Tetapi dia juga menanggung risiko sendiri (setidaknya dalam banyak kasus). Keuntungan kedua adalah bantuan spesialis. Secara teori, siapa pun dapat secara mandiri menjadi pemain di bursa saham dan berinvestasi atas kebijakan mereka sendiri. Namun pada kenyataannya, pendekatan ini paling sering mengarah pada fakta bahwa seseorang atau badan hukum akan kehilangan uangnya begitu saja jika tidak menggunakan jasa karyawan yang dilatih khusus.

kerugian

Secara alami, selalu ada kekurangan. Jadi, produk investasi tetap tidak hanya menjadi instrumen keuangan yang paling menguntungkan dari semua yang ada, tetapi juga yang paling berbahaya dalam hal kemungkinan risikonya. Paling sering, bank masih mengembalikan jumlah yang dia setorkan kepada klien, namun Anda tidak bisa menunggu keuntungan. Selain itu, dalam beberapa kasus, ketika situasi pendapatan organisasi sangat sulit, uang kembali dapat diharapkan untuk waktu yang sangat lama.

Hasil

Secara umum, dengan mempertimbangkan semua hal di atas, kita dapat menyimpulkan bahwa investasi adalah investasi yang menguntungkan, tetapi hanya bergantung pada ketersediaan jaminan untuk menerima pendapatan dan pengelolaan yang wajar secara umum atas dana bank yang diterima dari pelanggan. Sayangnya, seringkali semua ini hanya dapat ditentukan secara empiris atau, paling banter, dari tinjauan orang atau organisasi lain yang telah mempertaruhkan uang mereka.

Sebagian besar penduduk negara memiliki sumber daya materi gratis. Namun, tidak semuanya berminat untuk menanamkan modalnya guna menambah modal. Banyak orang menganggap menyimpan uang di rumah yang aman sebagai pilihan yang lebih aman daripada, misalnya, berinvestasi dalam barang, produk, atau jasa investasi. Situasi ini dijelaskan oleh ketidaktahuan warga Federasi Rusia tentang teori dan praktik kegiatan investasi. Keterbatasan pengetahuan tentang pembiayaan memaksa pemilik modal bebas untuk berinvestasi di organisasi perbankan yang menurut mereka sangat andal dan dapat memberikan dividen yang baik.

Apakah barang investasi

Dunia kapitalis untuk manusia modern menentukan persyaratan khusus yang berhubungan langsung dengan uang. Jadi, aturan dasarnya adalah menggunakan secara rasional sumber daya material yang telah terkumpul selama periode kegiatan tertentu. Prinsip operasi melibatkan penggunaan modal gratis untuk meningkatkan aset dan menghasilkan pendapatan tambahan.

Untuk ini, terdapat berbagai bidang investasi, di antaranya investor dapat memilih opsi yang paling efektif untuk dirinya sendiri. Misalnya, berinvestasi dalam deposito atau saham perusahaan besar dan berkembang secara aktif. Saat ini, ada banyak pilihan barang, produk, dan layanan yang memungkinkan Anda menghasilkan pendapatan tinggi. Masing-masing memiliki karakteristik, keunggulan, dan tingkat profitabilitasnya sendiri-sendiri.

Komoditas investasi merupakan salah satu istilah fundamental dalam praktek perekonomian secara umum. Menurut para ahli, konsep ini ditujukan untuk persepsi literal, artinya mendefinisikan barang yang dibeli dengan dana dari investasi. Tujuan utamanya adalah untuk mengganti, memperbarui, dan meningkatkan kualitas sumber daya utama. Investor menggunakan metode tersebut untuk meningkatkan teknologi produksi. Produk paling sering mencakup dana yang diterima sebagai hasil dari kegiatan konstruksi dan rekayasa.

Dengan bantuan barang investasi, perusahaan melakukan modernisasi, meningkatkan kapasitas produksi, serta menambah jumlah produk manufaktur. Di antara mereka, perlu menyoroti varietas utama:

Struktur dan bangunan dengan berbagai desain dan karakteristik teknis. Bisa berupa bengkel, pabrik, instalasi listrik, gudang, perkantoran, dan lain-lain. Kelompok tersebut mencakup bangunan multifungsi yang menyediakan kondisi untuk berfungsinya perusahaan secara penuh.
Jalan raya transportasi. Jenis komunikasi ini mencakup jalan raya untuk transportasi jalan raya dan kereta api, serta jaringan pipa untuk memompa produk minyak, gas, dan minyak bumi.
Garis kemampuan produksi. Kategori ini mencakup seperangkat peralatan industri dan rakitan mekanis yang digunakan di perusahaan untuk produksi produk.
Bahan baku dan bahan baku. Grup tersebut mencakup semua jenis sumber daya yang dibutuhkan oleh pabrik atau bengkel untuk membuat barang konsumen akhir.

Anda dapat mulai berinvestasi dalam barang hanya setelah mempelajari konsep dasar bidang keuangan. Kurangnya keterampilan dan praktik dapat menyebabkan investasi yang tidak menguntungkan dan kehilangan modal. Selain itu, tugas investor adalah membiasakan diri dengan karakteristik utama dari objek aktivitas yang dipertimbangkan, khususnya industri tempat investor seharusnya menginvestasikan uang.

Setelah definisi barang dari kegiatan investasi ditetapkan, orang dapat mendekati produk daerah ini. Mereka mewakili sumber daya yang bertindak sebagai sarana investasi. Artinya, mereka dapat menjadi objek apa pun yang dapat didanai oleh investor menggunakan uang yang dimilikinya.

Produk investasi adalah aset utama bagi banyak investor komersial. Ini termasuk sumber daya berikut:

simpanan dan simpanan dengan organisasi perbankan;
saham dalam reksa dana investasi;
Akun PAMM;
semua jenis sekuritas (saham, futures, obligasi dan lain-lain).

Investor memiliki hak untuk membiayai area pasar keuangan yang sesuai dengan kebutuhannya, dan juga memiliki keseimbangan antara tingkat profitabilitas dan risiko. Itulah mengapa pilihan produk investasi tertentu harus didekati dengan tanggung jawab dan perhatian khusus.

Investor harus berpikiran dingin dan memperhitungkan semua langkah, mengingat banyaknya oknum proyek dan perusahaan yang dapat melakukan manipulasi ilegal. Oleh karena itu, untuk ini, spesialis telah membuat sejumlah aturan yang direkomendasikan untuk diandalkan saat memilih objek pembiayaan:

Menilai keandalan dan jaminan yang ada dari perusahaan penerbit. Investor harus mempelajari reputasi bank, reksa dana, lembaga keuangan mikro, dan situs pialang tempat transaksi direncanakan. Tidak ada gunanya berinvestasi dalam proyek yang tampaknya tidak cukup aman.
Investor harus mempelajari dokumen resmi terkait produk investasi. Memorandum seperti itu harus menunjukkan fitur dari objek yang mencerminkan daya tariknya bagi calon investor. Selain itu, dokumen tersebut harus dilindungi undang-undang dan memiliki kemampuan untuk melakukan analisis teknis atas risiko yang jelas. Pendaftaran memorandum investasi dilakukan oleh badan pengawasan dan kontrol negara.
Perhatikan kualitas layanan. Tingkat pelayanan di bank atau dana investasi sangat penting, karena pelayanan yang baik kondusif untuk hubungan yang bersahabat dan saling percaya. Jika karyawan organisasi keuangan membiarkan diri mereka berperilaku tidak benar, maka lebih baik meninggalkan gagasan menginvestasikan uang di perusahaan semacam itu.

Setiap klien harus mempertimbangkan bahwa produk investasi tidak diasuransikan oleh negara bagian. Oleh karena itu, mereka dapat kehilangan nilai, dan karenanya menyebabkan hilangnya jumlah investasi utama. Selain itu, investor harus ingat bahwa pengembalian investasi yang mengesankan di masa lalu bukanlah jaminan profitabilitas saat ini.

Konsep dasar dan subjek layanan investasi

Saat ini banyak sekali jenis jasa investasi. Layanan investasi menyiratkan serangkaian operasi yang bertujuan untuk meningkatkan pelaksanaan aktivitas keuangan untuk subjek arah pasar keuangan yang dipertimbangkan. Layanan dapat mencakup berbagai aspek dan dilaksanakan tergantung pada tujuan spesifik investor. Organisasi layanan investasi dapat mencakup perusahaan konsultan, lembaga perbankan, dan perusahaan pialang.

Tujuan pekerjaan agen konsultan adalah untuk mengumpulkan, mengevaluasi dan mengeluarkan informasi tentang aset keuangan atau perusahaan yang diminati. Perusahaan semacam itu dapat menyediakan berbagai layanan, misalnya, spesialis berkualifikasi tinggi siap menghasilkan hasil dari pengembangan strategi investasi tertentu, yang mencakup indikator seperti tingkat kemungkinan risiko, analisis karakteristik industri yang diinvestasikan dan nilai lainnya.

Organisasi perbankan menyediakan daftar layanan terpisah, yang sama sekali berbeda dari lembaga sebelumnya. Misalnya, menciptakan kondisi yang paling nyaman untuk membeli atau menjual kembali saham, obligasi, dan surat berharga lainnya. Dalam hal ini, lembaga keuangan publik dapat bertindak sebagai perantara atau penjamin salah satu pihak yang bertransaksi, karena proses investasi merupakan proses yang agak berisiko. Layanan perbankan juga dapat mencakup:

Pembelian kembali saham di bursa keuangan dan dijual kembali kepada pemilik pertama.
Manajemen kepercayaan, menyiratkan pengalihan kekuasaan oleh klien ke bank, yang terkait dengan pengelolaan investasi portofolio. Tugas lembaga adalah mempelajari situasi pasar, serta menganalisis pergerakan tren dan fluktuasi tingkat risiko.
Mengambil bagian dalam merger perusahaan besar dan modifikasinya. Oleh karena itu, setelah mendapat izin untuk mengelola aset klien, bank dapat mencari pembeli sekuritas, membentuk strategi dan proyek untuk mengubah struktur organisasi.

Subjek lain dari penyediaan jasa investasi adalah perusahaan pialang, yang kegiatannya ditujukan untuk melayani modal komersial investor. Tanggung jawab mereka meliputi pembuatan portofolio investasi, serta penerapan manajemen kepercayaan atas dana klien. Daftar kewajiban layanan antara para pihak tetap ditetapkan dalam perjanjian kerja sama. Karena layanan perantara disediakan dengan basis berbayar, komisi untuk pekerjaan tersebut juga ditentukan dalam perjanjian.

Berdasarkan informasi di atas, patut untuk diperhatikan, walaupun dengan nuansa yang beragam, investasi merupakan investasi yang menguntungkan, yang membutuhkan jaminan untuk memperoleh keuntungan setinggi-tingginya. Namun, untuk memahami arah pasar keuangan mana yang efektif dan dapat diandalkan hanya mungkin dengan bantuan praktik dan pengalaman yang tak ternilai. Keputusan investasi yang buta dan tidak dipertimbangkan dengan baik dalam bidang aktivitas yang tidak biasa dapat menyebabkan kerugian dan kebangkrutan.