วิธีสร้างรายได้จากการลงทุนในกองทุนรวม ข้อเสียที่ชัดเจนของกองทุนรวมของรัสเซียซึ่งมักจะไม่กล่าวถึงข้อดีและข้อเสียของกองทุน

ล่าสุดพลเมืองของรัฐของเรามีโอกาสลงทุนในกองทุนรวม เป็นกองทุนรวมที่ลงทุนในพันธบัตรต่างๆ รวมถึงหุ้น และอื่นๆ อีกมากมาย องค์กรที่เกี่ยวข้องกับกองทุนรวมเป็นตัวกลางระหว่างบริษัท ตลาดแลกเปลี่ยน การถือครอง และอื่นๆ ที่สามารถลงทุนเงินได้ และประชาชนทั่วไป

พวกเขาได้รับเปอร์เซ็นต์สำหรับบริการของตน โดยพื้นฐานแล้ว การลงทุนในกองทุนรวมก็เหมือนกับการลงทุนอื่นๆ มีความเสี่ยงบางประการซึ่งอาจแตกต่างออกไปและเกี่ยวข้องโดยตรงกับความสามารถในการทำกำไร

มันคุ้มค่าที่จะนำเงินของคุณไปลงทุนในกองทุนรวมหรือไม่? ข้อดีหลักของการลงทุนประเภทนี้

ในต่างประเทศ การทำเงินจากกองทุนรวมได้กลายมาเป็นวิธียอดนิยมในการเพิ่มทุนวิธีหนึ่ง ในประเทศของเรามันเพิ่งเริ่มได้รับความนิยม เพื่อนร่วมชาติของเราสงสัยในทุกสิ่งใหม่ ๆ และยังไม่แน่ใจว่าควรลงทุนในกองทุนรวมหรือเลี่ยงไป ปัญหานี้ควรได้รับการชี้แจงบางส่วนโดยพิจารณาถึงข้อดีข้อเสียของการลงทุนดังกล่าว ส่วนข้อดีก็มีดังนี้

กองทุนรวมที่ลงทุน (UIF) เป็นเครื่องมือทางการเงินที่ในความเห็นมือสมัครเล่นของฉัน กำลังได้รับแรงผลักดันในขณะนี้ พนักงานธนาคารเริ่มที่จะผลักดันการเสนอขายหุ้นพลเมืองของกองทุนรวมต่างๆ ในเครือของบริษัทจัดการอย่างจริงจัง

ประชาชนมองว่าอัตราดอกเบี้ยเงินฝากธนาคารลดลงและได้รับข้อเสนอจากธนาคารให้ขยายเวลาการฝากออกไป คำศัพท์ใหม่กับ อัตราดอกเบี้ยต่ำกว่าที่วางไว้ก่อนหน้านี้อย่างเห็นได้ชัด พวกเขาเริ่มคิดว่ายังไม่ถึงเวลาที่จะวาง เงินสด.

จากนั้นพนักงานธนาคารจะคำนวณรายได้ที่พลเมืองจะได้รับในปี 2559 หากเขาซื้อหุ้นของกองทุนนี้หรือกองทุนนั้น โดยปกติแล้วจะแสดงเฉพาะความสามารถในการทำกำไรของกองทุนเท่านั้น (จากเส้นพื้นเมืองที่แสดง รายได้สูงสุดสำหรับปี 2559 และตอนนี้เป็นพลเมืองโดยดูว่าเขาจะได้รับรายได้เท่าใดในหนึ่งปีจากเงินฝากธนาคาร (และตอนนี้อยู่ในภูมิภาค 7-9%) และรายได้ที่เขาสามารถรับได้ (ส่วนใหญ่แล้วจินตนาการของบุคคลจะดึงดูดหลายสิบ หรือผลตอบแทนหลายร้อยเปอร์เซ็นต์) เขาตัดสินใจซื้อหุ้นของกองทุนรวมและลงทุนในตลาดหุ้นของเรา (หรือไม่ใช่แค่ของเราเท่านั้น)

ตารางด้านล่างแสดงสถิติ ค่าใช้จ่ายทั้งหมด สินทรัพย์สุทธิกองทุนรวมที่เปิดและช่วงเวลาของสหพันธรัฐรัสเซียสำหรับรอบระยะเวลาตั้งแต่วันที่ 1 มกราคม 2014 จนถึงปัจจุบัน

	มูลค่าทรัพย์สินสุทธิรวมของกองทุนรวมเปิด (ล้านรูเบิล)	มูลค่าทรัพย์สินสุทธิรวมของกองทุนรวมช่วง (ล้านรูเบิล)

จากข้อมูลที่นำเสนอคุณจะเห็นว่าตั้งแต่ไตรมาสที่สองของปี 2558 มูลค่าของสินทรัพย์สุทธิเพิ่มขึ้นเท่านั้นและในสองปีครึ่งก็เพิ่มขึ้นมากกว่า 100%

การแข็งค่าของรูเบิลในปี 2559 หรือการร่วงลงของดัชนี MICEX ในช่วงครึ่งแรกของปี 2560 ไม่ได้เป็นอุปสรรคต่อเรื่องนี้

แล้วข้อเสียเปรียบหลักของกองทุนรวมรัสเซียคืออะไร?

1) กองทุนรวมสามารถเปลี่ยนรูปแบบการลงทุนได้อย่างรุนแรง นั่นคือคุณต้องการลงทุนในสินทรัพย์ประเภทหนึ่งและซื้อกองทุนที่ลงทุนในสินทรัพย์ที่เกี่ยวข้อง แต่แล้วโดยไม่คาดคิดสำหรับคุณ กองทุนอาจเปลี่ยนกลยุทธ์การลงทุนและแทนที่จะลงทุนในสินทรัพย์เดียว (ที่คุณต้องการ ลงทุนตั้งแต่แรก) อาจเปลี่ยนไปใช้สินทรัพย์อื่นที่จะไม่ทำให้คุณสนใจ

ดังนั้นคุณสามารถซื้อกองทุนรวมที่ลงทุนในหุ้นของบริษัทใหญ่ๆ ในยุโรปตะวันตก และหลังจากนั้นไม่นาน คุณจะเห็นว่าคุณไม่ได้ลงทุนในหุ้นของบริษัทในยุโรปตะวันตก แต่ลงทุนในหุ้นของบริษัทต่างๆ ประเทศกำลังพัฒนา- ตัวอย่างดังกล่าวเกิดขึ้นกับหุ้นของกองทุนรวม "Gazprombank - ยุโรปตะวันตก" ซึ่งมีการแลกเปลี่ยนหุ้นเมื่อวันที่ 20 มิถุนายน 2560 เป็นหุ้นของกองทุนรวม "Gazprombank - India"

2) กองทุนรวมหลายแห่งเบี่ยงเบนไปจากกลยุทธ์การลงทุนหรือเกณฑ์มาตรฐานที่กำหนด หากเราดูความสามารถในการทำกำไรของกองทุนรวมที่ลงทุนในทองคำปี 2559 เราจะเห็นว่ากองทุนรวมมีความสามารถในการทำกำไรติดลบทั้งหมด มีเพียงบางส่วนเท่านั้นที่แสดงลบ 5% แต่บางตัวแสดงได้มากถึงลบ 15% ราคาทองคำในรูเบิลในช่วงเวลาเดียวกันลดลงมากกว่า 9% เล็กน้อย

3) ต้นทุนสูง ฉันจะบอกว่าแม้แต่ต้นทุนการจัดการที่สูงมากก็ตาม

จำนวนค่าใช้จ่ายโดยเฉลี่ยที่ผู้ถือหุ้นจะต้องเสียในการจัดการกองทุน (โดยคำนึงถึงค่าใช้จ่ายของผู้รับฝากและอื่น ๆ ) จะแตกต่างกันไปโดยเฉลี่ยจาก 2% ถึง 4.5%

ยิ่งไปกว่านั้น กฎที่ว่าต้นทุนในกองทุนที่ติดตามดัชนีใดๆ จะต่ำกว่าในกองทุนที่มีการจัดการสินทรัพย์อย่างจริงจังนั้นไม่ได้ผลสำหรับเรา ดังนั้นจำนวนต้นทุนรวมต่อปีของกองทุนเชิงรับบางกองทุนที่ลงทุนในดัชนี MICEX จึงมีดังต่อไปนี้:

4) เงินฝากธนาคารหมายความว่าผู้ฝากจะได้รับรายได้บางส่วนเป็นอย่างน้อยเมื่อเวลาผ่านไป (เว้นแต่จะมีเหตุสุดวิสัยเกิดขึ้นกับธนาคาร) ใช่ รายได้นี้อาจไม่มีนัยสำคัญและจะไม่ครอบคลุมถึงอัตราเงินเฟ้อเสมอไป แต่ในแง่ที่ระบุก็จะเป็นบวกเสมอ

มูลค่าของหุ้นอาจไม่เพียงแต่ไม่เติบโตเมื่อเวลาผ่านไป และความสามารถในการทำกำไรของผู้ถือหุ้นอาจไม่เพิ่มขึ้นตามไปด้วย แต่มูลค่าของหุ้นก็อาจลดลงและลดลงไปอีกอีกด้วย ค่าใช้จ่ายในการจัดการที่สูง รวมถึงส่วนลดและค่าธรรมเนียมพิเศษสำหรับการไถ่ถอนและการซื้อหุ้นจะช่วยให้มั่นใจได้ว่าผู้ถือหุ้นจะได้รับรายได้เพียงเล็กน้อย (และอาจไม่มีรายได้เลย)

5) ต่างจากเงินฝากธนาคารของแต่ละบุคคล หุ้นกองทุนรวมไม่ได้รับการประกันใดๆ โดยตัวแทนประกันเงินฝาก ผู้ถือหุ้นไม่มีหลักประกันใดๆ

ปล. คุณต้องจำไว้ว่าความสามารถในการทำกำไรที่แสดงโดยกองทุนรวมก่อนหน้านี้ไม่ได้รับประกันความสามารถในการทำกำไรเท่าเดิม แต่อย่างใด (หรือความสามารถในการทำกำไรใด ๆ เลยในอนาคต) ตามกฎแล้วผู้เชี่ยวชาญที่เสนอขายหุ้นของกองทุนใดกองทุนหนึ่งจะดึงดูดความสามารถในการทำกำไรของกองทุนนี้ซึ่งกองทุนนี้ได้รับก่อนหน้านี้

ดังนั้น ณ สิ้นปี 2557 กองทุนรวมที่ลงทุนในหุ้นจึงแสดงความสามารถในการทำกำไรที่ดีที่สุด บริษัทต่างประเทศและทองคำ การลดค่าเงินรูเบิลมีผลกระทบอย่างมากต่อความสามารถในการทำกำไร ความสามารถในการทำกำไรของกองทุนเหล่านี้บางส่วนในปี 2557 สูงถึง 80-100% ในปี 2558 กองทุนเหล่านี้ให้ผลตอบแทนเล็กน้อยประมาณ 10-20% และผู้นำในปี 2558 ในแง่ของความสามารถในการทำกำไรคือกองทุนรวมที่ลงทุนใน Eurobonds โดยมีอัตราผลตอบแทน 50-70% จริงอยู่ ณ สิ้นปี 2559 กองทุนเหล่านี้มีผลตอบแทนติดลบและผู้นำในด้านความสามารถในการทำกำไรในปี 2559 นั้นเป็นกองทุนที่ลงทุนในอุตสาหกรรมพลังงานไฟฟ้าของรัสเซียอยู่แล้วโดยมีผลตอบแทนอยู่ระหว่าง 76-153% ฉันคิดว่าคุณเข้าใจว่าพวกเขาไม่น่าจะแสดงความสามารถในการทำกำไรที่ใกล้เคียงกันในช่วงปลายปี 2560

ฉันไม่ได้ต่อต้านกองทุนรวมของรัสเซีย ในการกลั่นกรองจะช่วยในการกระจายพอร์ตการลงทุน แต่ก่อนที่คุณจะเริ่มซื้อหุ้นของกองทุนใดกองทุนหนึ่ง คุณควรตระหนักถึงข้อเสียที่มีอยู่ในกองทุนรวมของเรา

หวัง ข้อมูลเหล่านี้จะเป็นประโยชน์กับคุณ

หากใครก็ตามในแหล่งข้อมูลนี้สนใจหัวข้อกองทุนรวมในสหพันธรัฐรัสเซีย โปรดเขียนความคิดเห็น

นี่เป็นโพสต์แรกของฉันบนเว็บไซต์และตามธรรมเนียมแล้ว โปรดให้แง่บวกแก่ฉันบ้าง))) จริงอยู่ ฉันไม่รู้ว่าทำไมฉันถึงต้องการมัน

มีความสุขในการลงทุน!

ทศวรรษที่ผ่านมาในประเทศของเราถูกทำเครื่องหมายด้วยการเมืองและ สถานการณ์ทางเศรษฐกิจและสิ่งนี้ส่งผลต่ออัตราแลกเปลี่ยนรูเบิลและความเป็นอยู่ทางการเงินของประชากรอย่างแน่นอน ผู้คนเริ่มคิดถึงวิธีรักษาเงินออมมากขึ้น รวมถึงหาโอกาสในการสร้างรายได้เพิ่มเติม

โดยพื้นฐานแล้วเงินจะถูกส่งไปยังธนาคารเพื่อให้มั่นใจในความปลอดภัยและโอกาสที่จะได้รับรายได้เล็กน้อย แต่น่าเสียดายที่ธนาคารไม่สามารถรับประกันความน่าเชื่อถือของเงินฝากได้เสมอไป และรายได้จากเงินฝากบางครั้งอาจไม่ครอบคลุมถึงความสูญเสียจากอัตราเงินเฟ้อด้วยซ้ำ

นั่นเป็นเหตุผลที่ผู้คนค้นพบมากขึ้น ตัวเลือกที่ทำกำไรได้การลงทุนตามกฎคือการลงทุนในสินทรัพย์และเครื่องมือทางการเงินต่างๆ ในตลาด การลงทุนดังกล่าวสามารถปกป้องเงินทุนจากภาวะเงินเฟ้อและให้รายได้จำนวนมาก แต่สำหรับสิ่งนี้ คุณต้องลงทุนเงินของคุณอย่างชาญฉลาด

อย่างไรก็ตามประชากรส่วนใหญ่ในประเทศของเราไม่มีความรู้เพียงพอในสาขานี้ การลงทุนการลงทุน- ดังนั้นองค์กรที่เกี่ยวข้องกับการลงทุนของกองทุนจึงเสนอทางเลือกที่หลากหลายให้กับนักลงทุน ด้วยเหตุนี้ คุณจึงสามารถลงทุนเงินของคุณโดยไม่มีความเสี่ยงจำนวนมากและได้รับผลตอบแทนสูง การลงทุนประเภทหนึ่งคือการได้มาซึ่งหุ้นหรือส่วนแบ่งในกองทุนรวมที่ลงทุน ในรัสเซีย กองทุนรวมเริ่มแพร่หลายหลังปี 2544

นี่คือเครื่องมือที่ บุคคลสามารถนำเงินไปลงทุนในการจัดการกองทรัสต์ของบริษัทได้ภายใต้เงื่อนไขบางประการ ผู้เชี่ยวชาญของบริษัทเหล่านี้ทำธุรกรรมทางการเงินที่เกี่ยวข้องกับเงินทุนของผู้ฝากเงินในตลาดที่มีสภาพคล่องสูง นี้ให้ ความสามารถในการทำกำไรสูงการลงทุนทางการเงิน

โครงสร้างของกองทุนเหล่านี้เรียบง่าย บริษัทจัดการกำหนดให้กองทุนที่บุคคลบริจาคให้กับโครงการที่สร้างรายได้ จากผลงาน กำไรจะถูกแบ่งให้กับนักลงทุนทั้งหมดตามสัดส่วนของจำนวนเงินลงทุน บุคคลที่บริจาคเงินเข้ากองทุนเรียกว่า ผู้ถือหุ้นเนื่องจากการลงทุนเงินทำให้พวกเขาได้รับสิทธิ์ในส่วนแบ่งในทรัพย์สินของกองทุน สิทธินี้ได้รับการยืนยันจากเอกสารจดทะเบียนอันทรงคุณค่าที่เรียกว่า หน่วยลงทุนของกองทุนรวม.

ความสัมพันธ์ระหว่างกองทุนรวมที่ลงทุนและผู้ลงทุนจะถูกกำหนดตามกฎของกองทุน องค์กรอิสระเก็บรักษาบันทึกหรือทะเบียนหุ้นการลงทุนซึ่งสะท้อนถึงสิทธิในทรัพย์สินทั้งหมด

การจัดประเภทของกองทุนรวม

กองทุนรวมแบ่งออกเป็นหลายประเภทซึ่งกำหนดขั้นตอนและระยะเวลาในการได้มาและจำหน่ายหุ้นที่ลงทุน

1. เปิดกองทุนรวม— กองทุนดังกล่าวเปิดโอกาสให้นักลงทุนสามารถซื้อและขายหุ้น (หน่วย) ของตนได้ตามดุลยพินิจของตนเองได้ตลอดเวลาระหว่างการดำเนินงานของกองทุน ประเภทนี้เป็นเรื่องธรรมดาที่สุด ปริมาณเงินทุนและจำนวนผู้ถือหุ้นในนั้นไม่จำกัด ตามกฎแล้วพวกเขาลงทุนในสินทรัพย์ที่มีสภาพคล่องสูง

2. กองทุนรวมอินเตอร์วัล— กองทุนเหล่านี้เปิดโอกาสให้นักลงทุนซื้อหรือขายหุ้นภายในระยะเวลาที่กำหนดโดยกฎ ช่วงเวลาที่สามารถทำธุรกรรมด้วยหุ้นได้จะถูกกำหนดเป็นระยะเวลาสองสัปดาห์ โดยจะเปิดหลายครั้งตลอดทั้งปี โดยปกติแล้ว กองทุนเหล่านี้จะทำงานร่วมกับตลาดหุ้นและตลาดหลักทรัพย์อื่นๆ และนำรายได้มาสู่นักลงทุนสูง

3. กองทุนรวมปิด— กองทุนประเภทนี้จะจัดขึ้นในช่วงระยะเวลาหนึ่ง นักลงทุนสามารถซื้อหุ้นได้เมื่อเริ่มกิจกรรม และใช้สิทธิในทรัพย์สินหลังจากครบกำหนดระยะเวลา กองทุนเหล่านี้ถูกสร้างขึ้นเป็นระยะเวลาหนึ่งถึงสิบห้าปี และมีลักษณะเฉพาะโดยความเชี่ยวชาญเฉพาะทางในอุตสาหกรรม เงินของกองทุนส่วนใหญ่จะใช้เพื่อลงทุนในโครงการที่เกี่ยวข้องกับอุตสาหกรรม

ในปัจจุบัน การลงทุนในกองทุนประเภทปลายเปิดและกองทุนช่วงเป็นช่วงนั้นมีความน่าสนใจมากกว่ามีราคาไม่แพงกว่าและการลงทุนในสิ่งเหล่านี้สัญญาว่าจะมีรายได้มากขึ้น

กองทุนรวมปิดในรัสเซียเข้าถึงได้น้อยกว่าสำหรับนักลงทุน กำไรในนั้นอาจด้อยกว่าเล็กน้อยเมื่อเทียบกับอีกสองรายการ แต่ความเสี่ยงมักจะน้อยกว่า

บอนด์— เงินของกองทุนลงทุนในพันธบัตรที่ออกโดยบริษัทที่ประสบความสำเร็จ การลงทุนประเภทนี้ไม่มีความเสี่ยงสูงและสามารถสร้างรายได้ได้ถึงร้อยละห้าสิบต่อปี
โปรโมชั่น— องค์กรจัดการนำเงินของกองทุนไปลงทุนในตลาดหุ้น การลงทุนประเภทนี้มีความเสี่ยงมากกว่าแต่หากประสบความสำเร็จก็สามารถวางใจได้ว่ามีรายได้สูง
ผสม— กองทุนเหล่านี้ลงทุนในกองทุนในพันธบัตรและตลาดหุ้น
กิจการ- การลงทุนประเภทหนึ่งที่ค่อนข้างน่าสนใจ ส่วนใหญ่จะใช้เพื่อซื้อหลักทรัพย์ขององค์กรที่มีส่วนร่วม เทคโนโลยีที่เป็นนวัตกรรม- การลงทุนดังกล่าวมีความเสี่ยงสูง แต่หากคำนวณอย่างถูกต้อง ก็สามารถทำกำไรมหาศาลได้
จำนอง— กองทุนใช้เพื่อลงทุนในอสังหาริมทรัพย์ประเภทต่างๆ ตามกฎแล้วสิ่งเหล่านี้เป็นการลงทุนระยะกลางและระยะยาว
ป้องกันความเสี่ยง— ผู้เชี่ยวชาญของบริษัทจัดการกำลังมองหาตัวเลือกนี้ วิธีทางที่แตกต่างเพื่อให้ได้ผลกำไรสูงสุดหรือลดการสูญเสียให้เหลือน้อยที่สุด

องค์ประกอบและโครงสร้างของสินทรัพย์กองทุนรวม

โดยทั่วไป กองทุนมีการลงทุนได้หลายประเภท โดยจะขึ้นอยู่กับทิศทางการลงทุน และเป็นประเภทของการลงทุนที่กำหนดกลยุทธ์และกิจกรรมของกองทุนและบริษัทที่จัดการเงินทุน

ข้อดีและข้อเสียของกองทุนรวมที่ลงทุน

ด้านบวกของการลงทุนในกองทุนรวม:

การจัดการการลงทุนดำเนินการโดยผู้เชี่ยวชาญ ดังนั้นนักลงทุนจึงไม่จำเป็นต้องมีความรู้เชิงลึกในด้านนี้
การลงทุนไม่จำเป็นต้องมีการลงทุนจำนวนมาก กองทุนหลายแห่งให้โอกาสในการซื้อหุ้นด้วยการลงทุนเพียงเล็กน้อย ราคาหุ้นเริ่มต้นที่หนึ่งพันรูเบิล
นักลงทุนสามารถกระจายเงินทุนของตนได้ กล่าวคือ โดยการลงทุนที่ค่อนข้างสูง จำนวนเล็กน้อยมีรายได้จากสินทรัพย์ที่แตกต่างกันจำนวนมากจึงช่วยลดความเสี่ยง
เงินที่บริจาคเข้ากองทุนตลอดระยะเวลาของสัญญาไม่ต้องเสียภาษี
ในกองทุนเปิด หน่วยลงทุนมีสภาพคล่องสูง
หากมีโครงการเรียกเงินทุน สามารถบริจาคเงินเป็นขั้นๆ ได้
รัฐควบคุมกิจกรรมของกองทุน

จุดลบที่เป็นไปได้:

ความเสี่ยงมากกว่าเมื่อเทียบกับการลงทุนที่มีรายได้คงที่และรับประกันการชดเชยผลขาดทุน กองทุนรวมไม่ได้รับประกันรายได้ที่แน่นอน แต่ทั้งหมดขึ้นอยู่กับความเป็นมืออาชีพของพนักงานบริษัทจัดการและสถานการณ์ตลาด
ความจำเป็นในการชำระค่าบริการของบริษัทจัดการแม้ว่ากองทุนจะขาดทุนก็ตาม
จำเป็นต้องชำระค่าบริการจัดเก็บตลอดจนการประมวลผลเงินทุนที่จัดสรรเพื่อการลงทุน
กองทุนเปิดอาจมีข้อจำกัดในการลงทุนในสินทรัพย์บางประเภทตามกฎหมาย คนที่ลงทุนเอกชนไม่มีข้อผูกมัดกับสิ่งนี้

เลือกกองทุนรวมอย่างไร?

หากคุณตัดสินใจเข้าร่วมกองทุนรวมคุณต้องกำหนดให้ชัดเจน:

ความสามารถทางการเงินของคุณในฐานะนักลงทุน
ในทิศทางใด? กิจกรรมการลงทุนพร้อมลงทุน.
คุณคาดหวังรายได้ในระดับใด และคุณยินดียอมรับความเสี่ยงใดบ้าง
กองทุนประเภทใดที่เหมาะกับนักลงทุนรายใดรายหนึ่งเพื่อลงทุนกองทุนและบรรลุเป้าหมาย

หลังจากนี้คุณควรเริ่มเลือกกองทุนเพื่อสิ่งนี้สิ่งที่คุณต้องการก่อน ดูข้อมูลที่เปิดเผยเกี่ยวกับกองทุน:

ที่ รายได้เฉลี่ยกองทุนสามารถให้ได้: สามารถดูได้จากรายงานอย่างเป็นทางการ
อยู่ในตลาดมานานแค่ไหนแล้ว? สำหรับรัสเซีย อย่างน้อยห้าปีหากเป็นกองทุนเปิดหรือกองทุนเป็นช่วง
บริษัทที่จะจัดการเงินทุนดำเนินงานได้อย่างมีประสิทธิภาพและประสิทธิผลเพียงใด?
เงินสมทบขั้นต่ำที่ต้องซื้อหุ้นคือเท่าไร?
มีตัวเลือกในการแลกเปลี่ยนหุ้นกองทุนหรือไม่ หลักทรัพย์ซึ่งจัดทำโดยกองทุนอื่น
บริษัทจัดการใช้เครื่องมือทางการเงินอะไรบ้างเป็นหลัก?

การค้นหาตัวเลือกในอุดมคติที่จะตรงตามข้อกำหนดทั้งหมดนั้นค่อนข้างยากดังนั้นคุณควรอ่านบทวิจารณ์เกี่ยวกับกองทุนการขนส่ง พร้อมทั้งปรึกษาผู้เชี่ยวชาญและผู้ที่มีประสบการณ์ในการลงทุนดังกล่าวแล้ว

ธนาคารไหนให้โอกาสในการเปิดกองทุนรวม?

ในรัสเซีย เกือบทุกคนเสนอโอกาสในการซื้อหุ้นในกองทุนรวมที่ลงทุน ธนาคารขนาดใหญ่โดยมีส่วนแบ่งทุนภาครัฐและเอกชนอีกด้วย ธนาคารต่างประเทศซึ่งประกอบกิจการในประเทศของเรา คุณสามารถเลือกกองทุนที่เหมาะสมกับความต้องการของนักลงทุนรายใดรายหนึ่งได้โดยการวิเคราะห์อันดับเครดิต

ธนาคารรัสเซียที่มีกองทุนรวม:

สเบอร์แบงก์;
แก๊ซพรอมแบงก์;
Rosselkhozbank;
ไรฟไฟเซนแบงก์;
ธนาคารอัลฟ่า;
อูราลซิบ.

หากตัดสินใจซื้อหุ้นเข้ามา กองทุนรวมที่ลงทุนคุณต้องทำความคุ้นเคยกับเงื่อนไขทั้งหมดจากผู้เชี่ยวชาญที่เป็นตัวแทนของกองทุนนี้อย่างละเอียด เน้นไปที่ ผลงานเพิ่มเติมและจำนวนที่เกี่ยวข้องกับฝ่ายบริหาร พอร์ตการลงทุนตลอดจนกำหนดเวลาและขั้นตอนการขายหุ้น

คุ้มค่าที่จะลงทุนในกองทุนรวมหรือไม่ วิดีโอ:

มีข้อดีและข้อเสีย มาดูข้อดีและข้อเสียของกองทุนรวมในมุมมองการลงทุนกันดีกว่า

ข้อดีของกองทุนรวม: ข้อดีของกองทุนรวม

กองทุนรวมให้ประโยชน์แก่ผู้ลงทุนดังต่อไปนี้เมื่อเปรียบเทียบกับการลงทุนผ่านนายหน้า:

การเข้าถึงเนื่องจากจำนวนเงินลงทุนสามารถเริ่มต้นที่ 1-3 พันรูเบิล
การกระจายความเสี่ยงในการลงทุนแม้จะลงทุนเพียงเล็กน้อยก็ตาม
การควบคุมกิจกรรมของรัฐอย่างเข้มงวด
โครงสร้างพื้นฐานที่โปร่งใส: เงินทุนของผู้ถือหุ้นจะถูกแยกออกจากกองทุนของบริษัทจัดการและจัดเก็บไว้ในศูนย์รับฝากพิเศษ
ไม่มีการเก็บภาษีจากการดำเนินงานปัจจุบันของกองทุน (รวมถึงไม่มีภาษีเงินได้) การชำระเงิน ภาษีเงินได้หรือภาษีเงินได้เกิดขึ้นโดยผู้ลงทุนเท่านั้นและเฉพาะเมื่อมีการขายหุ้นเท่านั้น ตามกฎหมายปัจจุบัน ผู้ถือหุ้นจะต้องชำระภาษีด้วยตนเองเมื่อพวกเขาได้รับรายได้ นั่นคือ ณ เวลาที่ขายหุ้น ไม่มีการชำระภาษีในขณะที่ถือหุ้น
การจัดการมืออาชีพ
หุ้นสูง (สำหรับกองทุนรวมแบบเปิด);
ความเป็นไปได้ของการชำระค่าหุ้นตามขั้นตอนเมื่อทำงานภายใต้โครงการเรียกทุน

ข้อเสียของกองทุนรวม: ข้อเสียของกองทุนรวม

ความเสี่ยงที่สูงกว่าเมื่อเทียบกับตราสารที่มีรายได้คงที่และผลตอบแทนของกองทุนที่รับประกันตามกฎหมาย - เงินฝาก, พันธบัตรที่มีอันดับสูง อย่างไรก็ตาม มีกองทุนรวมที่ลงทุนเฉพาะในพันธบัตรที่มีอันดับสูงเท่านั้นและ เงินฝากธนาคาร(กองทุน ตลาดเงิน) ซึ่งเนื่องจากความหลากหลาย สามารถทำหน้าที่เป็นเครื่องมือในการเพิ่มความน่าเชื่อถือ (ลดความเสี่ยง) ได้
ค่าใช้จ่ายเพิ่มเติมสำหรับการจดทะเบียนและการจัดเก็บใบรับรองการลงทุน
ค่าตอบแทนที่จ่ายอย่างต่อเนื่อง บริษัทจัดการแม้ว่ากองทุนจะขาดทุนก็ตาม จำนวนค่าตอบแทนอยู่ระหว่าง 0.5% ถึง 5% มูลค่าทรัพย์สินสุทธิกองทุน.
บ่อยครั้ง สำหรับกองทุนรวมแบบเปิด กฎหมายกำหนดข้อจำกัดเกี่ยวกับหุ้นและพันธบัตรที่ผู้จัดการกองทุนสามารถซื้อได้ นักลงทุนเอกชนไม่มีข้อจำกัดดังกล่าว
เพื่อชดเชยต้นทุนที่เกี่ยวข้องกับการออกและการไถ่ถอนหุ้นลงทุน บริษัทจัดการจะแนะนำส่วนลดและค่าเผื่อ
ค่าบริการเพิ่มเติม- เป็นเงินที่ต้องการ บริษัทจัดการหรือตัวแทนนอกเหนือจากต้นทุนของหุ้นเมื่อออกหุ้น จำนวนเบี้ยประกันภัยต้องไม่เกิน 1.5% ของมูลค่าหุ้น
การลดราคา- เป็นเงินทุนที่บริษัทจัดการหรือตัวแทนเก็บไว้จากมูลค่าหุ้นเมื่อไถ่ถอน ส่วนลดต้องไม่เกิน 3% ของราคาหุ้น
กองทุนเดียวกันอาจมีส่วนลดและเบี้ยประกันภัยที่แตกต่างกัน ขึ้นอยู่กับตัวแทนที่ทำธุรกรรม
หากราคาลดลงเป็นเวลานาน บริษัทจัดการกองทุนรวมจะไม่ขายหุ้นทั้งหมด แต่จะขายสินทรัพย์เพียงบางส่วนเท่านั้น ประการหนึ่งต้องปฏิบัติตามโครงสร้างทรัพย์สินที่ระบุไว้ในประกาศการลงทุนของกองทุนอย่างเคร่งครัด (ซึ่งไม่อนุญาตให้โอนทรัพย์สินทั้งหมดไปที่ แบบฟอร์มทางการเงิน) และในทางกลับกัน ข้อกำหนดดังกล่าวสนับสนุนสภาพคล่องของตลาดหุ้น สถานการณ์นี้จะไม่ปกป้องเงินทุนของผู้ถือหุ้นในกรณีที่ตลาดล่มสลาย นักลงทุนเอกชนและผู้จัดการใน การจัดการความไว้วางใจมีสิทธิที่จะดำเนินการเชิงรุกมากขึ้นโดยกำจัดหลักทรัพย์ทั้งหมดที่มีราคาตกเนื่องจากมือของพวกเขาไม่ได้ผูกมัดกับบรรทัดฐานทางกฎหมายดังกล่าว และนี่ก็กระตุ้นให้เกิดการล่มสลายของตลาดมากยิ่งขึ้น

หนังสือเกี่ยวกับกองทุนรวม

เจอรัลด์ แอพเพล, มาร์วิน แอพเพล - Win: วิธีสร้างรายได้ทุกไตรมาส "สั้น" กลยุทธ์การลงทุน , แปลจากภาษาอังกฤษ, เอ็ด. โบรอฟโควา - เซนต์ปีเตอร์สเบิร์ก: Peter, 2009, - 288 หน้า, ISBN: 978-5-388-00319-5; (บทที่ 2 ตัวกลางการลงทุนสองประเภทที่พบบ่อยที่สุดที่ใช้ในการสร้างการลงทุนที่หลากหลาย: กองทุนรวม และ - หน้า 60)

กองทุนรวมที่ลงทุน (UIF) เช่นเดียวกับอื่นๆ เครื่องมือทางการเงินมีข้อดีไม่เพียงหลายประการเท่านั้น แต่ยังมีข้อเสียเฉพาะอีกด้วย กองทุนรวมพวกเขาไม่ต้องการการควบคุมที่เข้มงวด ค่อนข้างสะดวกและมีสภาพคล่อง นอกจากนี้เกณฑ์การเข้ายังค่อนข้างยอมรับได้แม้แต่สำหรับนักลงทุนมือใหม่ที่มีกองทุนขนาดเล็กก็ตาม แต่น่าเสียดายที่ไม่มีอุดมคติเลย เครื่องมือการลงทุนดังนั้นกองทุนรวมจึงมีข้อเสียหลายประการ ดังนั้นนักลงทุนที่ตัดสินใจลงทุนในกองทุนรวมจะต้องรู้ไม่เพียงแต่ข้อดีเท่านั้น แต่ยังต้องรู้ด้วย ข้อเสียของกองทุนรวมที่ลงทุน.

เป็นข้อเท็จจริงที่ชัดเจนว่าการโฆษณาไม่ได้มีวัตถุประสงค์และไม่น่าเชื่อทั้งหมดเสมอไป ในการเลือกกองทุนเพื่อการลงทุน ผู้ลงทุนต้องจำไว้ว่าการเชื่อถือข้อมูลโฆษณาที่กองทุนรวมเผยแพร่เกี่ยวกับตนเองนั้นไม่เพียงพอ ตามกฎแล้วโฆษณากองทุนรวมอธิบายรายได้ที่ยอดเยี่ยมของกองทุนอย่างฉะฉาน ซึ่งอันที่จริงไม่ได้รับประกันผลกำไรให้กับนักลงทุนเลย

ความสามารถในการทำกำไรของบริษัทที่ลงทุน ตลาดหลักทรัพย์มีความผันผวนมากและขึ้นอยู่กับความผันผวนของตลาดโดยตรงซึ่งไม่ได้เป็นผลดีเสมอไป ดังนั้นจึงควรสอบถามรายได้ของกองทุนจากแหล่งอื่นถึงแม้จะมีความเป็นไปได้ตามที่โฆษณาระบุก็ตาม ตัวเลขจริง- แต่แน่นอนว่าหากกองทุนรวมสัญญาว่าจะทำกำไร 180% ต่อปี แสดงว่ามีบางอย่างที่ต้องคิดอยู่แล้ว

นักลงทุนต้องถามคำถามหลายข้อกับตัวแทนหรือผู้จัดการกองทุนเพื่อให้ได้ภาพที่สมจริงยิ่งขึ้น มีความจำเป็นต้องชี้แจงให้ชัดเจนว่าระบุความสามารถในการทำกำไรในโฆษณาในช่วงใดเนื่องจากในโฆษณาบริษัทสามารถระบุปีใดก็ได้ การหาระดับรายได้เฉลี่ยต่อปีของกองทุนรวมนั้นไม่ใช่เรื่องเสียหาย โฆษณาจะระบุตัวบ่งชี้ที่ดีที่สุดเสมอ แต่สำหรับช่วงเวลาอื่นกองทุนอาจมีอย่างแน่นอน ระดับที่แตกต่างกันความสามารถในการทำกำไร - ทั้ง 10% และ -200% เพราะไม่มีใครรอดพ้นจากความผันผวนในตลาดหุ้น ดังนั้นแม้ว่ากองทุนรวมจะมีผลกำไรที่น่าประทับใจตามที่โฆษณาไว้ แต่ก็ไม่ได้หมายความว่าผู้ลงทุนจะได้รับเช่นเดียวกันในอนาคต คุณไม่ควรให้ความสำคัญกับชื่อกองทุนอย่างจริงจัง เพราะอาจเรียกได้ว่าเป็น "Premium Elite Super Income Fund" แต่โดยพื้นฐานแล้วชื่อไม่ได้มีความหมายอะไรเลย

ความไม่น่าเชื่อถือและข้อมูลที่จำกัดเกี่ยวกับกองทุนรวม

ฝ่ายบริหารกองทุนมีหน้าที่ต้องเผยแพร่รายงานเกี่ยวกับกิจกรรมและ ผลลัพธ์ทางการเงินและยังเกี่ยวกับ ราคาตลาดอย่างไรก็ตาม นักลงทุนทั่วไปยังไม่มีโอกาสศึกษากิจกรรมของกองทุนอย่างลึกซึ้ง นักลงทุนสามารถทำการวิเคราะห์ได้โดยใช้เกณฑ์สองข้อเท่านั้น: ความสามารถในการทำกำไรและช่วงเวลา ข้อมูลที่เหลือเกี่ยวกับ กิจกรรมภายในกองทุนรวมมักจะถูกซ่อนอย่างระมัดระวังแม้กระทั่งจากลูกค้าก็ตาม

สิ่งเดียวที่นักลงทุนจะได้รับคือข้อมูลเกี่ยวกับอัตราส่วน ชิ้นส่วนโครงสร้างกองทุน: พันธบัตร หุ้น ฯลฯ แต่ไม่น่าเป็นไปได้ที่เขาจะบรรลุรายงานโดยละเอียดพร้อมตัวบ่งชี้และตัวคูณทั้งหมด

ต้นทุนนักลงทุน

นอกจากนี้ยังรวมถึงค่าใช้จ่ายที่นักลงทุนต้องรับผิดชอบในการจัดการเงินให้กับเขา กองทุนรวมจะเรียกเก็บค่าคอมมิชชั่นจากลูกค้าทั้งเมื่อซื้อและขายหุ้น นอกจากนี้ยังมีค่าธรรมเนียมการจัดการเพิ่มเติมที่จ่ายโดยไม่คำนึงถึงความสามารถในการทำกำไรของกองทุนรวม ปรากฎว่าแม้ว่านักลงทุนจะประสบกับความสูญเสียเนื่องจากราคาหุ้นตก เขายังคงต้องชำระค่าบริการการจัดการกองทรัสต์

ช่วงเวลาที่ไม่พึงประสงค์สำหรับนักลงทุนก็คือความจริงที่ว่าเงินส่วนหนึ่งในกองทุนรวมจะไม่ได้ใช้งานเสมอไปเนื่องจากการจัดการกองทุนรวมจะต้องมีเงินสดสำรองไว้สำหรับการชำระหนี้กับผู้ถือหุ้นที่ต้องการออกจากกองทุน . และสินทรัพย์ที่ไม่ได้ใช้งานจะค่อยๆ สูญเสียมูลค่าเนื่องจากอัตราเงินเฟ้อ

ความเสี่ยงในการลงทุนในกองทุนรวม

ความเสี่ยงมักจะมาพร้อมกับการลงทุนในหลักทรัพย์เสมอ และดังนั้นก็จะอยู่ในรายชื่อด้วย ข้อเสียของกองทุนรวมที่ลงทุนไม่มีกองทุนรวมใดที่รับประกันผลกำไร และแม้แต่ความจริงที่ว่าสินทรัพย์ของนักลงทุนได้รับการจัดการโดยผู้เชี่ยวชาญก็ไม่ได้ทำให้เขามั่นใจว่าเขาจะไม่ประสบกับความสูญเสียทางการเงิน ปรากฎว่านักลงทุนสามารถสูญเสียเงินจำนวนหนึ่งได้ตลอดเวลาและไม่มีใครรับผิดชอบต่อเรื่องนี้

ดังนั้นแม้ว่ากองทุนรวมจะมีแง่มุมที่น่าสนใจหลายประการ แต่ผู้ลงทุนก็ต้องจำไว้ว่ากองทุนรวมก็มีข้อเสียเช่นกัน ข้อเสียเปรียบหลักคือความเสี่ยงในการสูญเสียเงินลงทุนและไม่มีการรับประกันผลกำไร ดังนั้นเมื่อตัดสินใจลงทุนในกองทุนรวมแล้ว ผู้ลงทุนจะต้องชั่งน้ำหนักข้อดีข้อเสียของการลงทุนดังกล่าวอย่างชาญฉลาด